يجب أن تفهم قبل وضع ₿ في الصناديق المشتركة: 5 أشياء يجب أن تعرفها عند الاستثمار في الصناديق المشتركة

ماذا يعني صندوق الاستثمار المشترك للمبتدئين حقًا

تخيل أن لديك 10,000 بات تايلاندي وتريد استثمارها في أصول متعددة المشكلة هي أن المال غير كافٍ أو لا تملك الوقت لاختيار الاستثمارات هنا يأتي دور صندوق الاستثمار المشترك للمساعدة

هو آلية يدير من خلالها مديرو الصناديق أموالًا من العديد من العملاء ليكونوا مبلغًا كبيرًا، ثم يستثمرونه وفقًا لسياسة محددة العائدات التي تأتي تُقسم وفقًا لنسبتك في الاستثمار، ويجب أن يكون مدير الصندوق خبيرًا ومعتمدًا من قبل الجهات الرقابية، مما يتيح لك الاستثمار في أصول لم تكن تستطيع الوصول إليها من قبل برأس مالك الخاص

لماذا يجب الاستثمار في صندوق الاستثمار المشترك

1. تنويع المخاطر بدون دراسة مفصلة

بدمج الأموال، يمكن للصندوق الاستثمار في أنواع متعددة من الأصول، من الأسهم، السندات، السلع، إلى الأدوات الأجنبية أنت لست بحاجة لاتخاذ القرارات بنفسك، مدير الصندوق يتولى ذلك

2. إدارة محترفة للمال

هناك مخاطر أن يتم إلغاء الصندوق أو أن تتغير السياسات، لكن هناك رقابة من قبل لجنة المراجعة، مما يمنح العملاء ثقة أن أموالهم تُدار وفقًا للقانون

3. لا حاجة لمراقبة الهاتف طوال اليوم

للشخص المشغول، صناديق الاستثمار أقل تكرارًا من الأسهم أو التداول المباشر، لأن عمليات الشراء والبيع تتم مرة واحدة في اليوم ( في حالة الصناديق المفتوحة )، لذلك لست بحاجة للضغط على البيع في أوقات متأخرة من الليل

كم نوع من صناديق الاستثمار المشترك يوجد

يُقسم حسب سياسة إعادة شراء الوحدات الاستثمارية

صندوق مغلق (Closed – End Fund)

• يُطرح للبيع مرة واحدة عند البداية
• عدد الوحدات الاستثمارية ثابت طوال مدة البرنامج
• يُعاد البيع مرة واحدة وفقًا للفترة المحددة
• خلال ذلك، إذا رغبت في البيع، عليك الشراء والبيع خارج النظام بنفسك
• مناسب للأشخاص الذين يمكنهم الاستثمار على المدى الطويل دون تغيير الأموال

صندوق مفتوح (Opened – End Fund)

• يُطرح للبيع باستمرار
• الوحدات وحجم الصندوق يمكن أن يزيد أو ينقص وفقًا للشراء والبيع
• يمكنك البيع واستلام النقود عند الحاجة
• يقلل من مخاطر السيولة للمستثمرين
• لا يوجد يوم إغلاق محدد للصندوق

يُقسم حسب سياسة الاستثمار

صندوق سوق المال (Money Market Fund)

• يستثمر في الودائع والأوراق المالية قصيرة الأجل (≤1 سنة)
• عائد منخفض، لكن أدنى مخاطر
• مناسب للادخار أو للأشخاص الذين لا يقبلون المخاطر

صندوق السندات (Fixed Income Fund)

• يستثمر في سندات الحكومة، سندات الشركات، أوراق البنك
• عائد متوسط، مخاطر منخفضة
• مناسب للموظفين أو الأشخاص الباحثين عن استقرار

صندوق مختلط (Mixed Fund)

• يستثمر في الأسهم بنسبة لا تتجاوز 80%، والسندات
• مخاطر متوسطة، عائد متوسط
• مناسب للمبتدئين أو الأشخاص الذين يبحثون عن توازن

صندوق مرن (Flexible Fund)

• يضبط نسبة الأسهم إلى السندات من 0-100% وفقًا للظروف
• المدير يرفع الأسهم عندما يكون السوق جيدًا ويخفضها عندما يكون السوق ضعيفًا
• مناسب للأشخاص الذين يرغبون في النمو لكن لا يملكون الوقت لضبط المحفظة

صندوق الأسهم (Equity Fund)

• يستثمر في الأسهم بنسبة ≥80% من المحفظة
• عائد مرتفع، مخاطر عالية
• مناسب للمستثمرين المستعدين لتحمل التقلبات

صندوق القطاع (Sector Fund)

• يستثمر في أسهم قطاع معين (البنوك، الإعلام، إلخ)
• العائد يتغير حسب أداء القطاع
• مخاطر عالية، مناسب لمن لديه رؤية خاصة لقطاع معين

صندوق الاستثمارات البديلة (Alternative Investment Fund)

• يستثمر في السلع، الذهب، النفط، الزراعة
• أسعار متقلبة جدًا، أعلى مخاطر
• مناسب للأشخاص الذين يرغبون في تنويع المخاطر عبر الأصول البديلة

لا يوجد صندوق يناسب الجميع أو في كل وقت، كل شخص يحتاج إلى مزيج يتناسب مع مستوى مخاطرهم

خطوات 5 قبل فتح حساب استثمار في صندوق الاستثمار المشترك

1. تقييم نفسك: كم من المخاطر يمكنك تحملها

كل شركة إدارة أصول ستطلب منك إجراء اختبار KYC قبل فتح الحساب، لكن لتسهيل الأمر، اسأل نفسك: “إذا تغيرت قيمة أموالي بنسبة 10%، 20%، 30%، كم سأكون قلقًا؟” الإجابة ستوضح لك النسبة المئوية التي يمكنك تحملها

2. النظر إلى الصورة العامة للاقتصاد التايلاندي أو العالمي

تحقق مما إذا كان السوق في فترة انتعاش أو تصحيح، أي الأصول التي تستحق الاستثمار، وأيها يجب تجنبه، هذه المعرفة تساعدك على اختيار الصناديق بشكل أكثر ذكاءً

3. قراءة نشرة الإصدار للصندوق

اختر عددًا أقل من الصناديق، ثم اقرأ التفاصيل، شروط الشراء، الرسوم، سياسة الاستثمار، العائد المستهدف، وتأكد من فهمها جيدًا

4. مراجعة الأداء: العلاقة بين العائد والتقلب

اطبع أداء الصندوق لمدة 3 أو 5 سنوات، قارن بين الصناديق التي تعتقد أنها جيدة، أيها يعطي أفضل عائد مع تقلب مناسب، لتحقيق توازن

5. المتابعة والتقييم المستمر

عندما يتغير الاقتصاد، ويتغير السوق، يمكنك تبديل الوحدات الاستثمارية، لا تشتري مرة واحدة وتتركها، استمر في المراقبة والتقييم

كيف يتم حساب العائد بعد الاستثمار في صندوق الاستثمار المشترك

بعد شراء الوحدات، غالبًا ما يرغب المستثمرون في معرفة: “إذا تغير صافي قيمة الأصول (Net Asset Value)، هل حققت ربحًا أم خسارة؟”

كيف يُحسب الـ NAV

NAV = (إجمالي الأصول التي يملكها الصندوق في نهاية اليوم - الديون والمصاريف المستحقة) ÷ إجمالي الوحدات الاستثمارية

إذا كانت الـ NAV عند الشراء 10 بات، والآن 12 بات، الفرق 2 بات، وهو ربح، لكن لم يتحقق بعد إلا عند بيع الوحدات

نوعان من العائد

1. ربح رأس المال: الفرق بين الشراء والبيع (تغير الـ NAV)
2. توزيعات الأرباح: أرباح يوزعها الصندوق بشكل دوري، وأنت لست بحاجة لبيع الوحدات

إجمالي العائد = ربح رأس المال + التوزيعات ( إذا كان الصندوق يوزع الاثنين)

الخلاصة: لماذا تبدأ الاستثمار في صندوق الاستثمار المشترك اليوم

لا أحد خبير في الاستثمار من البداية، للجميع قيود: المال غير كافٍ، الوقت غير متاح، المعرفة غير كافية، صندوق الاستثمار هو الحل لهذه المشاكل

نقطة أخرى غالبًا ما تُنسى: عدم الاستثمار هو أكبر مخاطر، اترك أموالك ثابتة، فهي تتآكل مع التضخم كل عام، الاستثمار في الصناديق الاستثمارية غير معقد، ولا يتطلب أن تتبع الاتجاه، مدير الصندوق سيقوم بذلك نيابة عنك

هذه كانت أهم 5 أشياء يجب معرفتها قبل الاستثمار في صندوق الاستثمار المشترك، وعندما تبدأ الخطوة التالية، كل ما عليك هو اتخاذ الإجراء.