طريقة ادخار المال لشراء الأسهم: ما هو الطلب وكيفية تقنية Demand Supply Zone التي يجب على المتداولين معرفتها

الطلب والعرض: المصطلحات التي تؤثر على حركة أسعار الأسهم

إذا كنت تتساءل عن سبب ارتفاع أو انخفاض أسعار الأسهم، فالجواب يكمن في هذين المصطلحين - الطلب (Demand) والعرض (Supply). عندما يكون هناك طلب أكبر لشراء الأسهم من عدد البائعين، فإن السعر يرتفع. وعلى العكس، عندما يكون هناك الكثير من البائعين وقليل من المشترين، ينخفض السعر.

المثير للاهتمام هو أن هذه المبادئ ليست جديدة - فهي موجودة في كتب الاقتصاد منذ مئات السنين، لكنها لا تزال أداة مهمة لقراءة السوق من قبل المستثمرين والمتداولين.

ما هو الطلب؟ القوة الحقيقية وراء الشراء

الطلب هو الرغبة في الشراء - لكنه ليس مجرد “أريد أن أشتري” بشكل عام. الطلب يمثل العلاقة بين السعر والكمية التي يرغب الناس في شرائها.

ما هي قاعدة الطلب؟ تعمل على النحو التالي:

• انخفاض السعر → زيادة الرغبة في الشراء (لأنه أرخص)
• ارتفاع السعر → انخفاض الرغبة في الشراء (لأنه أغلى)

لماذا يحدث ذلك؟ هناك سببان:

1. تأثير الدخل (Income Effect) - عندما ينخفض السعر، كأنما زاد دخلك، مما يمكنك من شراء المزيد.

2. تأثير الاستبدال (Substitution Effect) - عندما ينخفض سعر سلعة معينة، تصبح أكثر جاذبية مقارنة بالسلع البديلة، فيتجه الناس لشرائها بدلاً منها.

عوامل تحريك الطلب:

• مستوى السعر
• دخل المشتري
• أسعار السلع المشابهة
• الأذواق والمعتقدات للمستهلكين
• عدد المشترين في السوق
• التوقعات السعرية المستقبلية

ما هو العرض؟ قوة البيع

العرض هو الرغبة في البيع - وهو استعداد البائعين لعرض منتجاتهم بأسعار مختلفة.

قاعدة العرض عكسية:

• ارتفاع السعر → رغبة البائعين في البيع أكثر (لتحقيق أرباح أكبر)
• انخفاض السعر → رغبة البائعين في البيع أقل (لتحقيق أرباح أقل)

عوامل تحريك العرض:

• مستوى السعر
• تكاليف الإنتاج
• أسعار المنتجات التي يمكن للشركات إنتاجها بدلاً عنها
• عدد المنافسين في السوق
• التكنولوجيا وكفاءة الإنتاج
• التوقعات السعرية المستقبلية

التوازن (Equilibrium) - النقطة التي يتوقف عندها السوق

هذه هي النقطة السحرية - حيث يتقاطع خط الطلب مع خط العرض. عند هذه النقطة، يكون حجم الطلب مساويًا لحجم العرض، ويكون السعر متوازنًا.

لماذا لا تتغير الأسعار فجأة؟ لأن:

• إذا كان السعر مرتفعًا جدًا: سيزيد البائعون من الإنتاج، بينما يقل الطلب من قبل المشترين → يتراكم المخزون → ينخفض السعر مرة أخرى.
• إذا كان السعر منخفضًا جدًا: يزداد الطلب، ويقل عرض البائعين → يحدث نقص في المعروض → يرتفع السعر.

هذه الآلية تجعل السعر يميل للعودة إلى نقطة التوازن.

الطلب في سوق الأسهم - معركة البيع والشراء الحقيقية

الأسهم سلعة، لذا فإن الطلب والعرض يعملان هنا بنفس الطريقة، لكن السوق المالي أكثر تعقيدًا قليلاً.

العوامل التي تؤثر على الطلب في السوق المالية:

1. الاقتصاد الكلي - عندما تكون أسعار الفائدة منخفضة، يسعى المستثمرون لتحقيق عوائد من الأسهم أكثر (الطلب يزداد). عندما يكون هناك ضغط على السيولة، يتراجع الطلب.

2. السيولة النقدية - عندما يكون هناك الكثير من الأموال في النظام، يميل المستثمرون لشراء أصول عالية المخاطر.

3. الثقة - إذا اعتقد المستثمرون أن الاقتصاد سينمو أو أن الشركات ستؤدي بشكل جيد، فإنهم يكونون أكثر استعدادًا للشراء بأسعار أعلى.

العوامل التي تؤثر على العرض في سوق الأسهم:

1. قرارات الشركات - إذا أعادت الشركات شراء أسهمها، يقل العرض. وإذا أصدرت أسهم جديدة، يزيد العرض.

2. الاكتتاب العام الأولي (IPO) - عندما تدخل شركة السوق، يزداد عرض الأوراق المالية.

3. اللوائح - القيود التنظيمية قد تحد من قدرة المساهمين الكبار على البيع.

كيف نستخدم مفهوم الطلب والعرض في التداول الحقيقي - تقنية مناطق الطلب والعرض

الآن نصل إلى الجزء الممتع - كيف نستخدمه لتوفير المال.

قراءة الشموع اليابانية (Candle Stick)

الشموع اليابانية تروي قصة الصراع بين الطلب والعرض:

• اللون الأخضر (الإغلاق أعلى من الافتتاح) = قوة الشراء
• اللون الأحمر (الإغلاق أدنى من الافتتاح) = قوة البيع
• الدو جي (الافتتاح والإغلاق قريبان) = غير واضح من الفائز

تحديد مناطق الدعم والمقاومة (Support & Resistance)

• الدعم = نقطة وجود قوة شرائية كبيرة (السعر الذي يُعتقد أنه مناسب للشراء)
• المقاومة = نقطة وجود قوة بيعية كبيرة (السعر الذي يُعتقد أنه مرتفع ويجب البيع عنده)

أربع تقنيات لمناطق الطلب والعرض يستخدمها المتداولون

1. منطقة الطلب Drop Base Rally (DBR) - صعود

• هبوط حاد في السعر (Drop)
• ثم تكوين قاعدة (Base) - تردد
• ثم ارتفاع مرة أخرى (Rally)
• الدخول في الصفقة عند اختراق القاعدة مع وضع وقف خسارة

2. منطقة العرض Rally Base Drop (RBD) - هبوط

• ارتفاع قوي في السعر (Rally)
• تكوين قاعدة (Base) - تردد
• ثم هبوط حاد (Drop)
• الدخول عند اختراق القاعدة مع وقف خسارة

3. Rally Base Rally (RBR) - استمرار الصعود

• ارتفاع قوي في السعر (Rally)
• تكوين قاعدة (Base)
• ارتفاع آخر (Rally)
• هذه التقنية تتبع الاتجاه الصاعد

4. Drop Base Drop (DBD) - استمرار الهبوط

• هبوط حاد في السعر (Drop)
• تكوين قاعدة (Base)
• هبوط آخر (Drop)
• هذه التقنية تتبع الاتجاه الهابط

الخلاصة: لماذا من المهم أن تعرف ما هو الطلب والعرض

فهم الطلب والعرض ليس أمرًا يتطلب شهادة في الاقتصاد، بل هو فهم أساسي - مقدار رغبة الناس في الشراء والبيع هو الذي يحدد السعر.

الطلب هو القوة الشرائية، والعرض هو قوة البيع. هذان العاملان يحركان السعر. عندما تفهم ذلك، سترى السوق بعين جديدة، وستتمكن من اتخاذ قرارات استثمارية أكثر ذكاءً.