Predicción del precio de Solana: salida de 1 billón en ETF de Bitcoin, SOL atrae 120 millones en contra de la tendencia

La semana pasada, con la caída del mercado general, los fondos de inversión en fondos cotizados (ETF) de criptomonedas experimentaron salidas de más de 12 mil millones de dólares. Sin embargo, las predicciones de precios de Solana mostraron que el ETF de SOL finalmente logró una entrada de fondos positiva, lo que indica claramente que los inversores institucionales siguen confiando en la tendencia del precio de Solana. Los inversores parecen haber aprovechado la fuerte ola de ventas en SOL para comprar el activo a precios con descuento.

Gran rotación de fondos institucionales: BTC y ETH abandonados

(Origen: CoinShares)

La semana pasada, los fondos de ETF de criptomonedas vieron una salida de más de 12 mil millones de dólares, siendo uno de los mayores retiros semanales del año. El impacto fue mayor en los ETF de Bitcoin, con cerca de 10 mil millones de dólares retirados. Este tipo de salida masiva suele ocurrir durante periodos de pánico en el mercado o tras eventos macroeconómicos importantes, reflejando que los inversores institucionales están reevaluando su exposición al riesgo. Los fondos vinculados a Ethereum también sufrieron un golpe importante, con una reducción de activos de 432 millones de dólares.

Este doble flujo de salida en medio del entorno macroeconómico que deben considerar las predicciones de Solana indica que, cuando los activos principales de criptomonedas enfrentan ventas, generalmente se refleja un cambio hacia una actitud más cautelosa en el mercado, con inversores que reducen su exposición al riesgo o se mueven hacia efectivo. Sin embargo, el desempeño contracíclico de Solana muestra que estas salidas no son simplemente pánicos, sino una rotación activa de fondos institucionales entre diferentes activos criptográficos.

La salida de 10 mil millones de dólares en ETF de Bitcoin es significativa en términos absolutos. Considerando que el tamaño total de los ETF de Bitcoin en Estados Unidos ronda entre 60 y 70 mil millones de dólares, una salida del 2% en una semana aún representa una cantidad importante, indicando preocupaciones a corto plazo sobre el Bitcoin. Las posibles razones incluyen: múltiples intentos de superar los 110 mil dólares que terminan en retrocesos, incertidumbre macroeconómica que impulsa ventas en activos de riesgo, y la necesidad de reequilibrar las carteras institucionales.

La salida de 432 millones de dólares en ETF de Ethereum también merece atención. La escala de estos fondos es menor, entre 100 y 150 mil millones de dólares, por lo que esta salida representa aproximadamente un 3%, incluso superior en proporción a la de Bitcoin. Esto podría reflejar decepción de los inversores institucionales por el rendimiento de Ethereum en el ciclo actual y una preferencia por otras cadenas de capa 1 de alto rendimiento, como Solana.

El ETF de SOL atrae 118 millones de dólares en contra de la tendencia, demostrando confianza institucional

En contraste, el ETF de Solana recibió una entrada de fondos de 118 millones de dólares, lo cual es muy significativo en las predicciones de precios de Solana. Este comportamiento contracíclico indica que los inversores institucionales siguen confiando en la tendencia alcista de SOL. Parece que los inversores aprovecharon la fuerte ola de ventas en SOL (que llevó el precio por debajo de 150 dólares la semana pasada) para comprar a precios con descuento. Esta estrategia de “miedo ajeno, codicia propia” es típica de inversores exitosos.

Hasta el momento de la publicación, los dos ETF de Solana vinculados a fondos físicos han acumulado en total 782 millones de dólares en activos. Dado que la introducción de los ETF de Solana fue mucho más reciente que la de Bitcoin y Ethereum, la velocidad de acumulación de estos fondos es notable. Entre ellos, el Bitwise Solana ETF (BSOL), aunque lleva solo unas semanas en el mercado, ha logrado captar una mayor atención gracias a sus mayores recompensas por staking, atrayendo a inversores enfocados en ingresos pasivos, y ha consolidado su liderazgo.

Tres razones principales por las que el ETF de Solana atrae fondos en contra de la tendencia

Ventaja en valoración: La caída de SOL por debajo de 150 dólares ofrece una oportunidad de compra rara, permitiendo a los institucionales aprovechar los bajos precios

Atractivo de las recompensas por staking: ETFs como BSOL ofrecen incentivos de staking, generando ingresos adicionales para los inversores

Reconocimiento de ventajas técnicas: Los institucionales confían en el alto rendimiento de Solana y su potencial en DeFi y pagos

Este patrón de rotación de fondos tiene un gran significado en las predicciones de Solana. Cuando los fondos institucionales venden BTC y ETH pero compran SOL, no se trata simplemente de un cambio en la preferencia de riesgo, sino de una reconfiguración activa de la asignación de activos. Los inversores institucionales consideran que, en las valoraciones actuales, Solana ofrece una mejor relación riesgo-recompensa. Esta decisión puede basarse en un análisis profundo del crecimiento del ecosistema de Solana, avances tecnológicos y aumento de la cuota de mercado.

Desde el momento en que se produjo la entrada de fondos, SOL tocó un soporte en torno a los 150 dólares. Esto indica que los inversores institucionales tienen habilidades de análisis técnico precisas y una buena percepción del momento del mercado. No están comprando en los máximos, sino que están posicionándose con paciencia cerca de niveles clave de soporte, una estrategia más profesional y sostenible.

Análisis técnico: soporte en 155 dólares y objetivo en 300 dólares

(Origen: Trading View)

El gráfico diario de Solana muestra que la criptomoneda tocó un nivel de demanda clave en torno a los 155 dólares, desde donde rebotó claramente en los últimos días. Desde mediados de septiembre, SOL ha estado en tendencia bajista, sin poder mantenerse por encima de los 200 dólares. Sin embargo, la reciente entrada de fondos en ETF puede indicar que SOL ha tocado fondo y comienza a rebotar. Desde una perspectiva técnica, Solana está formando un canal descendente, con el precio encontrando soporte en la línea inferior del canal en torno a los 155 dólares y comenzando a rebotar.

Si el rebote continúa, el precio de Solana primero debería romper el canal descendente. Esto también implicaría superar la media móvil exponencial de 200 días (EMA de 200), una de las principales referencias de tendencia a largo plazo en análisis técnico. Cuando el precio está por encima de la EMA de 200 días, generalmente se considera una tendencia alcista a largo plazo; si está por debajo, la tendencia es bajista. Superar la EMA de 200 días no solo sería una victoria técnica, sino también una señal clara de cambio de tendencia, atrayendo a seguidores de tendencia y sistemas de trading algorítmico.

De ocurrir esto, es probable que SOL vuelva a la zona de 200 dólares y, en el corto plazo, pueda continuar subiendo hasta los 300 dólares, alcanzando un nuevo máximo histórico. El máximo histórico de Solana fue de 293.31 dólares en noviembre de 2021, por lo que los 300 dólares representarían una superación de esa marca. Desde 155 dólares hasta 300 dólares, esto implica aproximadamente un 93% de aumento, un rango razonable en un ciclo de rebote en el mercado de criptomonedas.

Si SOL logra volver a superar los 200 dólares, podría acumular rápidamente impulso para avanzar hacia los 300 dólares y establecer un nuevo récord. Los 200 dólares son un nivel psicológico y técnico clave; una vez superados, suelen atraer una gran cantidad de compras adicionales. Además, el análisis del volumen muestra que en el rango de 200 a 250 dólares, la liquidez es relativamente escasa, por lo que una vez que se supere esa resistencia, el precio podría subir rápidamente hacia los 250 dólares antes de encontrar el siguiente obstáculo importante.