2025년 Guía completa para índices básicos de EE. UU.

Comprender los índices de futuros de EE. UU.

Índices de futuros de EE. UU. se refieren a indicadores que combinan el precio de varias acciones en una sola cifra. Por ejemplo, el Índice Nasdaq 100 es una medida que suma los precios de las 100 empresas con mayor capitalización y volumen de negociación en Nasdaq.

Hay tres principales índices de futuros en EE. UU.:

Futuros del S&P 500 - Se dirigen a 500 empresas listadas en la Bolsa de Nueva York y Nasdaq, con gran tamaño y alta liquidez. Es el mercado de futuros más activo en EE. UU. y un indicador clave para la volatilidad del mercado financiero global.

Futuros del Nasdaq 100 - Solo incluyen empresas listadas en Nasdaq, con un peso alto en tecnología. Tienen un volumen de negociación similar al del S&P 500 y reflejan las tendencias del sector tecnológico.

Futuros del Dow Jones - Se calculan como un promedio simple de 30 empresas de alta calidad en la Bolsa de Nueva York. Son útiles para evaluar la salud general de la economía estadounidense.

Razones por las que los índices de futuros de EE. UU. son objeto de atención

Detección temprana de movimientos del mercado

Los futuros son productos que negocian precios en momentos futuros específicos. Si se puede predecir con precisión la dirección del mercado, se pueden obtener beneficios. Además, los índices de futuros tienden a moverse antes que el mercado spot, permitiendo anticipar las tendencias futuras.

Gestión del riesgo y cobertura

A través del comercio de futuros, se puede diversificar el riesgo de fluctuaciones de precios. Cuando se prevé una caída en el precio de un índice, se puede vender ese futuro para compensar pérdidas. A diferencia de los futuros de acciones individuales, los futuros de índices de EE. UU. siguen la tendencia del mercado en su conjunto, reduciendo el riesgo de pérdidas en empresas específicas. Cuando las acciones tecnológicas suben en general, algunas empresas pueden caer, pero los futuros de índices compensan esas variaciones individuales.

Ampliación del comercio mediante apalancamiento

El apalancamiento consiste en tomar fondos prestados del corredor para ampliar el tamaño de la posición. Por ejemplo, con un apalancamiento de 1:10, se puede abrir una posición de 10 millones de wones con solo 1 millón de wones propios.

Ventajas: se puede obtener un gran beneficio con poco capital. Un producto con una variación diaria del 0.1% puede ofrecer un rendimiento del 1% con un apalancamiento de 1:10, y del 10% con 1:100.

Precauciones: que las ganancias puedan multiplicarse por 10 o 100 también significa que las pérdidas pueden ser iguales. Los principiantes deben comenzar con apalancamientos bajos y evitar usar niveles altos sin confianza.

Volumen de negociación abundante

Los futuros tienen fechas de vencimiento y se negocian con frecuencia. Alta liquidez permite abrir o cerrar posiciones en el momento deseado, con ejecuciones rápidas y menor deslizamiento(, es decir, la diferencia entre el precio esperado y el precio real de ejecución). Sin embargo, un volumen alto también puede implicar movimientos de precios bruscos e impredecibles.

Cómo comenzar a negociar en la práctica

Selección de plataformas de negociación

Corredores nacionales: ofrecen todos los servicios en coreano, con productos de cobertura de divisas que eliminan el riesgo cambiario. Buscar fondos o ETF cuyo activo subyacente sea un índice de EE. UU. mediante la búsqueda de “futuros”. Los productos de cobertura de divisas suelen marcarse con “(H)”.

Plataformas de trading globales: permiten negociar con apalancamiento y CFD, accesibles desde web y móvil en cualquier momento y lugar.

Elaboración de estrategias de negociación

Estrategia de seguimiento de tendencia - Se negocia siguiendo la tendencia actual alcista o bajista. Comprar en tendencia alcista, vender en bajista.

Estrategia contraria a la tendencia - Se anticipa un cambio de tendencia y se negocia en sentido opuesto. Si se acierta en el punto de reversión, se puede obtener gran beneficio, pero si falla, se generan grandes pérdidas. Recomendado para traders experimentados.

Arbitraje - Se aprovecha la diferencia de precio entre el índice de futuros y el índice spot. Por ejemplo, si el futuro del S&P 500 está más caro que el spot, se vende el futuro y se compra el spot. Es necesario un análisis previo, ya que en mercados volátiles puede haber pérdidas.

Uso de técnicas de análisis

Análisis técnico - Se analizan gráficos de precios para identificar tendencias y niveles de soporte/resistencia. Se utilizan indicadores técnicos como medias móviles, bandas de Bollinger, MACD y patrones de gráficos. Aunque hay metodologías claras, existe el riesgo de ignorar los fundamentos.

Análisis fundamental - Se analizan datos financieros de empresas, indicadores económicos(PIB, inflación, tasas de interés), situación política, etc. Permite entender las causas subyacentes del movimiento de precios, pero el análisis es complejo y los precios pueden comportarse de forma diferente a lo esperado.

Combinar ambos enfoques según la situación suele ser más efectivo.

Revisión de costos de negociación

Comisiones - Varían según el corredor, por lo que hay que verificar previamente. En CFD y apalancamiento, pueden aplicarse cargos adicionales.

Riesgo cambiario - Como los futuros de EE. UU. están denominados en dólares, puede haber pérdidas por tipo de cambio en la conversión. Si se prevé que el tipo de cambio será favorable, se puede buscar una ganancia cambiaria o cubrirse con productos de cobertura de divisas.

Impuestos - La tributación varía según el producto y la plataforma(, ya sea un corredor nacional o internacional). Es importante verificarlo con antelación.

¿Cuál es mejor: CFD o contrato de futuros?

Modalidad de CFD

El(Contrato por Diferencia (CFD))permite negociar solo la diferencia de precio entre el inicio y el fin sin poseer el activo subyacente. Si se compra y el precio sube, la diferencia es la ganancia.

Ventajas: no requiere poseer el activo, se puede negociar 24 horas, sin fecha de vencimiento, con apalancamiento alto.

Desventajas: comisiones relativamente altas, menor liquidez, riesgo de deslizamiento, requiere conocimientos especializados.

Contrato de futuros

Se acuerda de antemano comprar o vender un activo a un precio determinado en una fecha futura, con liquidación en esa fecha.

Ventajas: alta liquidez, útil para cobertura.

Desventajas: solo se puede negociar en horarios específicos, tiene fecha de vencimiento, se aplica impuesto sobre ganancias de capital.

¿Qué índice escoger?

La elección depende de los objetivos y la tolerancia al riesgo del inversor.

Inversión a largo plazo: Futuros del Dow Jones - relativamente estables.

Búsqueda de altos rendimientos: Futuros del Nasdaq - mayor potencial en mercados alcistas, pero cuidado en bajadas de tecnología.

Seguir la tendencia general del mercado: Futuros del S&P 500 - más negociados y con volatilidad moderada.

También hay que considerar el contexto actual. Si las acciones tecnológicas bajan o se espera que bajen, hay que ser cauteloso con los futuros del Nasdaq y realizar análisis técnico y fundamental exhaustivos.

Perspectivas para 2025-2026 y visión de inversión

EE. UU. es la mayor economía y país financiero del mundo. Aunque la volatilidad ha aumentado por variables políticas y económicas recientes, los principales índices de EE. UU. y sus futuros han mostrado una tendencia alcista a largo plazo y se espera que continúen en esa dirección.

No obstante, predecir con exactitud en 2025-2026 es difícil, ya que influyen en ello las políticas de tasas de la Reserva Federal, datos económicos, situación política y geopolítica.

Es recomendable seguir las noticias económicas y análisis de las firmas de corretaje, y monitorear periódicamente los factores fundamentales.

En resumen

Los índices de futuros de EE. UU. son productos muy atractivos por su alta liquidez, uso de apalancamiento y capacidad de anticipar movimientos del mercado. La elección de la plataforma adecuada, la estrategia y un análisis riguroso son clave para obtener beneficios. Priorizar la gestión del riesgo y adquirir experiencia paso a paso.