Cuando el mercado encuentre un catalizador: BTC perdió casi 4 dólares en la noche

El mercado de criptomonedas se encuentra en un estado de incertidumbre. Después de recuperarse hasta aproximadamente $79,000, Bitcoin volvió a retroceder, perdiendo casi 4 dólares en un comercio nocturno volátil. El índice CoinDesk 20 se mantiene prácticamente sin cambios, mientras que Ethereum cayó un 9,38% en 24 horas, reflejando la frustración general de los inversores por la falta de direcciones claras de desarrollo.

“El compresión de precios continúa. La volatilidad está presente, pero no hay confianza en la dirección. Este es un mercado que anhela estímulos,” — así caracterizó la situación actual el analista de BRN. Según el índice de miedo y avaricia, el sentimiento del mercado sigue siendo nervioso, aunque muestra signos de desarrollo de ansiedad entre los participantes.

Qué催化雷子pueden mover el mercado

Para la semana está previsto un conjunto de posibles catalizadores para el mercado. Los datos de inflación en Canadá, los informes de empleo en EE. UU. y las intervenciones de los representantes de la Reserva Federal determinarán las expectativas respecto a los ritmos de reducción de tasas. Paralelamente, se espera que el Banco de Japón aumente la tasa en 25 puntos básicos, añadiendo presión a los mercados globales.

“Las sorpresas macroeconómicas positivas pueden activar la narrativa de una desaceleración suave y apoyar la recuperación de activos de riesgo. Sin embargo, datos más débiles abrirán perspectivas para nuevos estímulos,” — señalan los analistas. La sensibilidad del mercado de criptomonedas a las señales macroeconómicas sigue siendo críticamente alta.

Indicadores técnicos dan señales mixtas

Las liquidaciones de posiciones continuaron la tendencia. En las últimas 24 horas se liquidaron casi 300 millones de dólares en posiciones de margen, principalmente largas. Esto suele apoyar una recuperación de precios a corto plazo, aunque los osos encuentran motivos para el optimismo en otros indicadores.

El índice de volatilidad de los bonos del Tesoro (MOVE), que ronda los 4 dólares en puntos-hora, indica la posible reanudación de turbulencias en los mercados de bonos. El análisis técnico del Nasdaq apunta a la finalización de la recuperación desde noviembre, mientras que el mercado de opciones de BTC sigue mostrando preferencia por posiciones defensivas (puts) en varios horizontes temporales. Esta combinación de factores aumenta el riesgo de un retroceso hacia los mínimos de noviembre.

La tasa de hash de Bitcoin refleja el cierre de granjas mineras

La potencia computacional de la red de Bitcoin cayó un 8% hasta 1,2 EH/s, debido al cierre de grandes operaciones mineras en Xinjiang, según el fundador de Nano Labs. Es un factor temporal, pero subraya la vulnerabilidad de la red ante la concentración de capacidades productivas en regiones geográficas específicas.

La SEC publicó nuevas directrices sobre la custodia de activos, destacando la importancia de evaluar las prácticas de reutilización de activos y la mezcla de fondos de los clientes. El documento busca aumentar la protección de los inversores en la elección de custodios para activos digitales.

El mercado de acciones de empresas cripto enfrentó presión

Las empresas relacionadas con las criptomonedas enfrentaron una fuerte presión de ventas. Coinbase Global cerró con una caída del 0,58%, Galaxy Digital perdió un 10,42%, y Core Scientific cayó un 5%. Los fondos que invierten en operaciones mineras, como WGMI, perdieron un 7,77% en valor, reflejando una actitud negativa de los inversores hacia el sector.

Flujos de ETF: panorama mixto

Los ETF de BTC spot recibieron $49,1 millones en entradas netas en un día, alcanzando un flujo total de $57,89 mil millones. La cantidad de BTC en manos de los ETF es de aproximadamente 1,31 millones de monedas. La situación con ETH es diferente: los fondos spot perdieron $19,4 millones, y el flujo total se mantiene en $13,11 mil millones, con aproximadamente 6,32 millones de ETH en manos de los inversores en ETF.

Los eventos de la semana requieren atención especial

El 15 de febrero está prevista una AMA de la red de prueba Aster, que cotiza en torno a $0,56. Conflux realizará una sesión en X Spaces dedicada a los agentes de IA en Web3. Streamr DAO realiza una votación para incentivar la gobernanza mediante grants vinculados a alcanzar ciertos niveles de precio DATA en rangos de $0,05 a $1.

Connex desbloqueará el 1,61% de la oferta circulante por aproximadamente $22 millones, y Starknet desbloqueará el 5,07% por unos $14 millones.

Contexto global: oro y divisas

En medio de expectativas sobre las tasas de interés, el oro continuó su tendencia alcista. Los futuros del oro subieron un 1,16% y cotizan cerca de $4,378, mientras que la plata aumentó un 2,78% hasta $63,73. El índice del dólar se mantiene prácticamente sin cambios en 98,32, aunque algunos analistas consideran que su potencial de caída está limitado.

Los índices asiáticos cerraron con resultados mixtos: Nikkei 225 cayó un 1,31%, Hang Seng perdió un 1,34%, mientras que los índices europeos mostraron una dinámica positiva. FTSE subió un 0,83%, Euro Stoxx 50 — un 0,6%.

Conclusiones estratégicas para inversores

El mercado de criptomonedas sigue en modo de espera, hasta que los催化剂 macroeconómicos no definan su rumbo. La pérdida de casi 4 dólares de Bitcoin en la sesión nocturna resalta la inestabilidad del período actual. Los inversores deben monitorear cuidadosamente los datos de inflación y los comunicados de la Fed durante la próxima semana, ya que pueden apoyar una recuperación o desencadenar un nuevo retroceso.

El mercado de ETF muestra que el interés institucional en BTC se mantiene, a pesar de la volatilidad a corto plazo. Sin embargo, la caída del interés en ETH y el cierre de operaciones mineras indican un período de consolidación y reevaluación en el sector. Mientras los indicadores económicos no aporten claridad, el mercado de criptomonedas seguirá siendo sensible a cada señal macroeconómica, y las pérdidas de 4 dólares pueden convertirse rápidamente en pérdidas de 400 o en soporte para una recuperación — todo depende de los催化剂 que actualmente el mercado necesita con urgencia.