Comprendre parfaitement l'investissement en contrats à terme aux États-Unis en 2025

Qu’est-ce que précisément le contrat à terme américain ?

Contrat à terme américain peut sembler inconnu, mais pensez-y ainsi : un indice n’est qu’un chiffre représentant la moyenne des prix de plusieurs actifs. Par exemple, le Nasdaq 100 regroupe les cours de 100 grandes entreprises très échangées cotant sur le Nasdaq. Donc, un indice à terme américain correspond à une compilation de divers produits à terme américains. Parmi les principaux indices, on trouve le S&P 500 à terme, le Nasdaq 100 à terme et le Dow Jones à terme.

Tout d’abord, le S&P 500 à terme est calculé à partir des 500 entreprises cotant à New York et sur le Nasdaq, ayant la plus grande capitalisation boursière. C’est le produit le plus échangé sur le marché à terme américain, et un indicateur clé pour analyser les mouvements financiers globaux.

Le Nasdaq 100 à terme se base uniquement sur les 100 plus grandes entreprises cotant sur le Nasdaq, avec une forte proportion de sociétés technologiques. Il est également très populaire en raison de son volume élevé.

Enfin, le Dow Jones à terme est composé de 30 entreprises représentatives de la Bourse de New York. Il utilise une moyenne simple, sans inclure d’entreprises du Nasdaq. Il est utile pour avoir une idée de l’état général de l’économie américaine.

Quand investir dans les contrats à terme américains ?

Prévoir la direction du marché futur

Les contrats à terme permettent de négocier à l’avance le prix à une date précise. En prédisant avec précision la tendance, il est possible de réaliser des profits. Même sans négocier directement, analyser les contrats à terme peut aider à orienter ses investissements, car le marché à terme anticipe souvent les mouvements du marché au comptant, qui lui, réagit plus tard. Cela permet d’anticiper la direction du marché au comptant.

Diversification des risques et protection contre les pertes

Utiliser les contrats à terme américains permet de réduire le risque lié à la volatilité des prix. Par exemple, si l’on anticipe une baisse de l’indice au comptant, on peut vendre des contrats à terme pour compenser les pertes potentielles. Négocier un indice plutôt qu’une action individuelle est plus sûr, car même si certaines entreprises chutent, l’indice global suit la tendance du marché, limitant ainsi le risque de pertes.

La puissance de l’effet de levier

L’effet de levier consiste à emprunter des fonds auprès d’un établissement financier pour augmenter la taille de la position. Avec un levier de 1:10, par exemple, 100 000 ¥ permettent de négocier pour 1 000 000 ¥.

L’avantage est de pouvoir réaliser de gros profits avec peu de capital. Si vous avez 1 million ¥ sans levier, vous ne pouvez ouvrir qu’une position de cette somme. Avec un levier de 1:10, vous n’utilisez que 100 000 ¥, laissant 900 000 ¥ de marge.

Il est aussi efficace sur des produits à faible volatilité. Un actif avec une variation quotidienne de 0,1 % peut générer 1 % de profit avec un levier de 1:10, ou 10 % avec un levier de 1:100.

Mais attention : si le levier amplifie les gains, il amplifie aussi les pertes. Les débutants doivent commencer avec un faible levier et éviter les niveaux élevés sans certitude.

La liquidité exceptionnelle

Les contrats à terme ont une date d’échéance, ce qui oblige à régler la position avant cette date, ce qui entraîne une fréquence élevée de transactions. Une forte liquidité facilite l’ouverture et la fermeture de positions rapidement, avec peu de dérapages ((slippage)), c’est-à-dire la différence entre le prix demandé et le prix d’exécution. Cependant, cette activité intense peut aussi entraîner des mouvements de prix imprévus.

Comment débuter dans le trading de contrats à terme américains ?

Première étape : choisir une plateforme de trading

Pour trader des contrats à terme américains, il faut d’abord choisir un courtier. Les courtiers locaux offrent souvent un service en coréen et proposent des produits de couverture en devises. Les produits de couverture sont indiqués par “(H)” dans leur nom.

Les plateformes mondiales sont aussi une option. Elles offrent un trading efficace via le levier et les CFD, avec des applications web et mobiles pour trader où que vous soyez.

Deuxième étape : élaborer une stratégie

Une fois la plateforme choisie, il faut définir une stratégie.

Stratégie de suivi de tendance : acheter quand le contrat monte, vendre quand il baisse.

Stratégie contrarienne : anticiper un retournement de tendance et trader dans la direction opposée. Si elle est correcte, cela peut rapporter gros, mais si elle échoue, cela peut entraîner de lourdes pertes. Elle est donc risquée pour les débutants.

Stratégie d’arbitrage : exploiter la différence de prix entre le contrat à terme et le marché au comptant. Par exemple, vendre le contrat à terme si son prix est supérieur au prix au comptant, et acheter le marché au comptant. Attention, cette stratégie comporte des risques en cas de forte volatilité, il faut donc analyser soigneusement.

Troisième étape : choisir une méthode d’analyse

Analyse technique : étudier les graphiques pour repérer tendances, supports et résistances. Utiliser des indicateurs comme la moyenne mobile, les bandes de Bollinger, le MACD. La méthode est claire, mais ne prend pas en compte les fondamentaux.

Analyse fondamentale : prévoir le prix en étudiant la santé financière des entreprises, les indicateurs économiques(taux d’intérêt, inflation), croissance économique, etc. Elle permet de comprendre la cause profonde des mouvements, mais est complexe et peut diverger de la réalité du marché.

Il est judicieux de combiner ces deux approches selon la situation.

Vérifier les coûts de transaction

Les frais varient selon le courtier. Avec CFD ou levier, des frais supplémentaires peuvent s’appliquer, vérifiez-les à l’avance.

Les contrats à terme étant généralement libellés en dollars, il existe un risque de change. On peut profiter des écarts de taux ou couvrir ce risque avec une couverture de change.

Les taxes sont aussi importantes. La fiscalité diffère entre courtiers locaux et plateformes mondiales, renseignez-vous avant de trader.

CFD ou contrat à terme : lequel choisir ?

CFD : ne possède pas l’actif physique, ne règle que la différence de prix. Permet de trader 24h/24, sans échéance. Mais les frais sont élevés, la liquidité faible, et le risque de slippage important. C’est un produit complexe, réservé aux traders expérimentés.

Contrat à terme : engage à acheter ou vendre à un prix fixé à une date précise. Plus liquide, utile pour couvrir ou spéculer. En revanche, il a des horaires limités, une échéance, et la plus-value est soumise à l’impôt sur le revenu.

Quel contrat à terme américain choisir ?

Cela dépend de votre objectif d’investissement et de votre tolérance au risque. En général, privilégiez les contrats liquides comme le S&P 500, le Nasdaq ou le Dow Jones.

Investissement à long terme : le Dow Jones, plus stable.

Recherche de rendement élevé : le Nasdaq, plus risqué mais potentiellement plus rentable en marché haussier.

Considérez aussi la situation du marché : si les techs sont en baisse ou en baisse prévue, faites attention à la négociation sur le Nasdaq, et analysez en amont.

Perspectives pour 2025·2026 des contrats à terme américains

Les États-Unis, première économie mondiale et pays financier avancé, ont connu une volatilité récente liée à des facteurs politiques et économiques. Cependant, les principaux indices à terme américains ont montré une tendance haussière à long terme, qui devrait continuer.

Il est difficile de prévoir précisément 2025 ou 2026, car la politique monétaire de la Fed, les indicateurs économiques, la situation politique et la géopolitique influencent fortement.

Il est donc conseillé de suivre l’actualité économique, de collecter des analyses et de surveiller régulièrement les fondamentaux.

Conclusion

Nous avons exploré le concept de contrats à terme américains, pourquoi et comment les trader. La spéculation à terme demande une analyse rigoureuse et une gestion prudente du capital. Il est recommandé de commencer avec un faible levier, d’apprendre et d’accumuler de l’expérience. Surveillez constamment le marché et ajustez votre stratégie.