Pourquoi les ETF Defense-Tech redéfinissent le paysage des meilleurs ETF industriels

Le secteur industriel connaît une rotation significative. Alors que les investissements traditionnels dans l’aérospatiale et la défense continuent de stimuler la performance — avec le S&P 500 enregistrant des gains réguliers — une nouvelle vague de véhicules d’investissement capte quelque chose que les anciens ETF industriels pourraient manquer : la transformation technologique des stratégies de défense nationale.

La dynamique changeante de l’investissement dans le secteur industriel

Lorsque les investisseurs recherchent la meilleure exposition à un ETF industriel, beaucoup se tournent instinctivement vers des fonds sectoriels généralistes. Le Vanguard Industrials ETF (VIS) en est un exemple typique — il a délivré près de 20 % de rendement depuis le début de l’année avec un portefeuille de 391 actions et un ratio de dépenses très faible de 0,09 %. Pour la plupart des investisseurs cherchant une exposition diversifiée dans l’industriel, cela reste une base solide.

Mais sous la surface, quelque chose de plus profond se produit. Les dépenses mondiales en défense s’accélèrent, et elles deviennent de plus en plus centrées sur la technologie. L’intelligence artificielle, la cybersécurité, les systèmes autonomes et la fabrication avancée sont désormais les terrains de bataille où les nations rivalisent. Ce changement a engendré une nouvelle génération d’ETF industriel.

Entrez dans la nouvelle génération : l’ETF Defense Tech de Global X

L’ETF Defense Tech de Global X (SHLD), lancé en septembre 2023, a déjà commencé à surpasser les alternatives industrielles traditionnelles. Avec 4,97 milliards de dollars d’actifs, il ne reproduit pas l’approche lourde en incluant Boeing et Lockheed Martin comme principaux piliers. À la place, il détient Palantir Technologies en tant que position principale — un choix résolument moderne qui indique la direction de l’approvisionnement en défense.

Ce fonds de 4,97 milliards de dollars alloue 14,6 % aux actions technologiques, ce qui en fait quelque chose de complètement différent des offres classiques d’ETF industriel. C’est une stratégie de croissance sur un secteur ancien en pleine reconstruction par l’innovation.

Pourquoi la diversité géographique est désormais cruciale

Voici où la comparaison devient essentielle : la plupart des ETF industriels traditionnels sont purement axés sur les États-Unis. La version de Global X présente près de 37 % de détentions internationales, avec une exposition significative aux budgets de défense européens. L’Allemagne prévoit à elle seule de doubler ses dépenses de défense en cinq ans, tandis que la France projette que ses dépenses de défense en 2027 seront le double de celles d’il y a dix ans. Une allocation de 8 % en actions allemandes et de 5,5 % en actions françaises positionne les investisseurs là où le capital géopolitique circule réellement.

La conclusion pour ceux qui cherchent le meilleur ETF industriel

La question n’est pas de savoir si les ETF industriels généralistes ont du mérite — c’est le cas. C’est plutôt si les investisseurs peuvent se permettre de manquer le pivot thématique. Le meilleur choix d’ETF industriel dépend de plus en plus de savoir si vous recherchez une exposition axée sur la valeur rétrospective ou une exposition prospective sur la manière dont la guerre et la sécurité nationale sont en train d’être fondamentalement remodelées par la technologie. Pour ceux qui ont une tolérance au risque appropriée, cette distinction a une importance considérable.