Sebelum membuka akun: 4 hal yang perlu Anda pahami tentang dana bersama

Mulai Investasi Reksa Dana dari Pemilihan

Keputusan untuk berinvestasi dalam reksa dana tidak seharusnya terburu-buru disimpulkan. Penting untuk memahami dasar-dasarnya dengan baik agar pemilihan aset tersebut sesuai dengan kepribadian dan tujuan Anda sendiri. Oleh karena itu, artikel ini mencakup 4 poin penting dalam mempersiapkan dan memahami tentang reksa dana.

Mengapa memilih reksa dana? Pahami dari dasar

Reksa dana (Mutual Fund) adalah mekanisme di mana dana dari banyak investor dikumpulkan dan didirikan sebagai satu kategori dana yang dikelola oleh profesional yang telah mendapatkan persetujuan dari Otoritas Jasa Keuangan

Setelah dana dari investor terkumpul, pengelola dana akan menginvestasikan dana tersebut ke berbagai aset sesuai kebijakan yang telah ditetapkan, untuk mencari hasil maksimal sambil mengendalikan risiko agar tetap dalam tingkat yang dapat diterima investor. Ketika mendapatkan keuntungan, dana tersebut akan dibagikan kepada masing-masing investor sesuai proporsi investasi mereka.

Reksa dana memiliki karakteristik khusus yang menjadikannya pilihan berharga bagi investor umum, dengan keunggulan sebagai berikut:

Keunggulan Investasi Melalui Reksa Dana

1. Diversifikasi risiko yang efektif

Investor ritel seringkali memiliki keterbatasan modal awal dan mungkin tidak dapat mengakses beberapa jenis aset, seperti surat berharga luar negeri atau aset dengan nilai investasi tinggi. Tetapi ketika dana digabungkan menjadi jumlah besar dan dikelola oleh para ahli, maka dapat melakukan diversifikasi ke berbagai aset.

2. Pengelolaan oleh profesional

Pengelola dana harus memiliki izin dan mendapatkan pengakuan dari otoritas pengawas, yang berarti investasi Anda akan dipandu oleh orang yang berpengetahuan dan berpengalaman luas.

3. Pengawasan dan transparansi

Dewan pasar modal bertugas mengawasi dan mengatur operasional reksa dana, sehingga investor merasa yakin bahwa investasi mereka dikelola secara tepat.

Siapa yang sebaiknya berinvestasi di reksa dana?

Reksa dana adalah alat yang cocok untuk:

• Investor yang baru memulai dunia investasi
• Mereka yang memiliki modal terbatas
• Mereka yang tidak punya waktu untuk mengikuti pasar dan mengelola portofolio
• Mereka yang ingin profesional yang mengelola investasi mereka

Tipe-tipe reksa dana: Kenali masing-masing

Di Thailand, perusahaan pengelola aset menawarkan banyak reksa dana, tetapi dapat dikategorikan menjadi 2 dimensi utama:

Pengelompokan berdasarkan mekanisme pembelian kembali (ketersediaan likuiditas)

Reksa dana tertutup (Closed-End Fund)

Adalah reksa dana yang hanya menjual unit investasi sekali selama masa pengumpulan dana, jumlah unitnya tetap selama masa proyek, dan memiliki tanggal akhir transaksi jual-beli yang jelas. Selama masa proyek, pengelola tidak akan membeli kembali unit investasi. Jika ingin menjual sebelum waktu yang ditentukan, pemegang unit harus mencari pembeli di pasar luar sistem. Keuntungan dari reksa dana ini adalah mengurangi risiko karena jumlah dana tetap, sehingga lebih mudah mengelola portofolio.

Reksa dana terbuka (Opened-End Fund)

Berbeda dengan reksa dana tertutup, reksa dana terbuka mengizinkan pembelian dan penjualan unit kapan saja dan tidak memiliki tanggal akhir yang pasti. Investor dapat menjual unit kembali menjadi uang tunai kapan saja, sehingga lebih nyaman. Namun, ini juga membawa risiko likuiditas bagi dana karena nilai dana akan berubah sesuai masuk keluarnya dana investasi.

Pengelompokan berdasarkan kebijakan investasi (dari hasil pengembalian)

Reksa dana pasar uang (Money Market Fund)

Berinvestasi pada deposito dan surat utang jangka pendek (berumur tidak lebih dari 1 tahun). Hasilnya berasal dari bunga, sehingga memberikan hasil rendah tetapi risiko paling rendah. Cocok untuk mereka yang menginginkan dana aman.

Reksa dana obligasi (Fixed Income Fund)

Berinvestasi pada berbagai surat utang seperti obligasi pemerintah, obligasi swasta, surat berharga komersial, dan lain-lain. Memberikan hasil lebih tinggi dari reksa dana pasar uang dengan risiko yang relatif rendah. Cocok untuk mereka yang menginginkan keseimbangan antara keamanan dan hasil.

Reksa dana campuran (Mixed Fund)

Berinvestasi pada surat utang dan saham, dengan proporsi saham tidak lebih dari 80% dari portofolio. Cocok untuk mereka yang memiliki risiko sedang hingga tinggi, terutama yang baru masuk pasar saham.

Reksa dana fleksibel (Flexible Fund)

Mirip dengan reksa dana campuran, tetapi tidak memiliki batasan proporsi investasi saham. Pengelola dapat menyesuaikan proporsi dari 0% sampai 100% sesuai prediksi kondisi pasar. Cocok untuk mereka yang menginginkan fleksibilitas.

Reksa dana saham (Equity Fund)

Berinvestasi pada saham dengan minimal 80% dari portofolio. Memberikan hasil tinggi tetapi risiko juga tinggi. Cocok untuk mereka yang mengincar pertumbuhan modal jangka panjang.

Reksa dana sektor (Sector Fund)

Berinvestasi pada saham perusahaan dalam satu sektor tertentu, seperti perbankan, transportasi, komunikasi, dengan minimal 80%. Hasilnya bisa lebih tinggi dari pasar umum, tetapi risiko juga tertinggi. Cocok untuk mereka yang memiliki pandangan jelas tentang pertumbuhan sektor tertentu.

Reksa dana aset alternatif (Alternative Investment Fund)

Berinvestasi pada aset lain seperti emas, minyak, komoditas pertanian, yang sangat volatil. Cocok untuk mereka yang mampu menanggung risiko tinggi dan ingin diversifikasi portofolio ke aset alternatif.

Takut salah memilih reksa dana yang cocok? Faktanya, tidak ada reksa dana yang sempurna untuk semua orang. Tapi ini soal menemukan kombinasi yang cerdas sesuai kondisi keuangan pribadi Anda.

Langkah-langkah persiapan sebelum membuka rekening

Jika Anda siap untuk mulai berinvestasi di reksa dana, ada beberapa langkah yang harus dilalui:

1. Menilai toleransi risiko diri sendiri

Untuk memulai, investor pemula seringkali belum memahami diri sendiri dengan jelas. Cara termudah adalah melakukan tes KYC yang seluruh perusahaan pengelola wajib lakukan sebelum membuka rekening. Jika ingin lebih mendalam, tanyakan pada diri sendiri: jika portofolio Anda berubah dalam jumlah tertentu, Anda mulai merasa khawatir. Persentase itu adalah tingkat toleransi risiko Anda.

2. Pelajari konteks ekonomi secara umum

Sebelum memutuskan, penting untuk memahami tren ekonomi saat ini, seperti suku bunga, pertumbuhan GDP, inflasi. Hal ini akan membantu Anda memilih jenis aset yang sesuai dengan kondisi saat ini.

3. Baca secara detail prospektus reksa dana

Setelah mempersempit pilihan ke reksa dana yang menarik, pelajari detail dari prospektus, termasuk syarat dan ketentuan pembelian, biaya, kebijakan distribusi dividen, dan lain-lain, agar benar-benar memahami struktur dan kebijakan dana.

4. Analisis kinerja masa lalu

Sebagai bagian dari pengambilan keputusan, lihat kembali bagaimana kinerja reksa dana tersebut, volatilitasnya, dan bagaimana dana mereka tersebar. Pilih yang memberikan hasil baik dengan volatilitas yang sesuai.

5. Pantau dan sesuaikan secara berkelanjutan

Jika kondisi ekonomi berubah, mungkin perlu menyesuaikan portofolio atau beralih ke reksa dana lain. Yang penting adalah mengukur kinerja secara terus-menerus.

Cara menghitung hasil dari reksa dana

Setelah membeli unit investasi, keuntungan atau kerugian akan diukur dari perubahan NAV (Net Asset Value)

NAV dihitung dari nilai semua aset yang dimiliki dana pada akhir hari (berdasarkan nilai pasar saat ini) setelah dikurangi utang dan biaya-biaya.

Jika NAV lebih tinggi dari harga beli Anda, selisihnya adalah keuntungan (belum direalisasikan sampai Anda menjual unit). Sebaliknya, jika lebih rendah, itu adalah kerugian.

Hasil pengembalian terdiri dari dua bagian:

Capital Gain - keuntungan dari jual beli unit investasi (Realized saat Anda menjual unit)

Dividen - pembayaran dividen yang dibagikan oleh beberapa reksa dana secara berkala tanpa harus menjual unit.

Jika ingin mengetahui total hasil, gabungkan kedua bagian tersebut.

Lompatan kecil untuk memulai

Tidak ada investor yang langsung mahir sejak awal. Semua orang memiliki keterbatasan, baik dari segi pengetahuan, pengalaman, waktu, maupun modal awal. Tetapi semua keterbatasan itu tidak lagi menjadi masalah ketika ada alat seperti reksa dana yang membuka jalan bagi investor umum untuk mengakses pasar keuangan.

Hal yang tidak boleh dilupakan adalah bahwa tidak berinvestasi adalah risiko nyata. Ketika semua keterbatasan sudah ada solusinya dari reksa dana, membiarkan uang Anda kehilangan nilai karena tidak melakukan apa-apa bukanlah pilihan yang baik.

Menggunakan reksa dana sebagai jalur investasi sangat mudah dan tidak rumit. Tinggal melakukan tindakan lebih dari sekadar berpikir.