Apakah TradFi akan Berakhir? Bagaimana Blockchain Membentuk Ulang Aturan Permainan Keuangan Global

Ketika Visa mengumumkan integrasi fungsi konversi cryptocurrency real-time ke fiat, memungkinkan pengguna untuk mengubah aset digital menjadi fiat dan menyimpannya ke kartu Visa secara hampir waktu nyata, batas antara keuangan tradisional dan blockchain mulai runtuh.

Berdasarkan data terbaru, hanya hingga November 2025, volume obligasi AS yang didigitalkan telah menembus 9,11 miliar dolar AS, sementara dana BUIDL dari BlackRock telah mencapai 2,5 miliar dolar AS.

Kekuatan Gabungan: Trio Teknologi, Permintaan, dan Regulasi

Dampak blockchain terhadap keuangan tradisional telah beralih dari eksperimen pinggiran ke transformasi inti. Perubahan ini didorong oleh evolusi teknologi, permintaan pasar, dan lingkungan regulasi yang saling berinteraksi.

Pasar pembayaran lintas negara global diperkirakan akan mencapai 250 triliun dolar AS pada 2027, sementara sistem tradisional seperti SWIFT biasanya membutuhkan waktu 2 hingga 5 hari kerja untuk menyelesaikan transfer dana. Teknologi blockchain dapat mempercepat waktu ini menjadi beberapa detik, sekaligus menurunkan biaya remitansi lintas negara rata-rata 6,2% menjadi di bawah 3%.

Partisipasi investor institusional mengubah aturan permainan. Sejak 2024, raksasa tradisional seperti BlackRock memasuki pasar kripto melalui ETF dan aset tokenisasi.

Partisipasi ini tidak hanya terbatas pada investasi pasif, tetapi juga merambah ke infrastruktur dasar. ETF Bitcoin spot di AS baru-baru ini mencatat arus masuk bersih harian sebesar 561,8 juta dolar AS, mencatat rekor arus masuk harian terbesar sejak 14 Januari.

Kerangka regulasi yang semakin jelas memberikan jaminan sistematis untuk integrasi ini. Pada 2025, SEC AS menyetujui lebih banyak ETF kripto, dan kerangka kerja MiCA Uni Eropa mengatur penggunaan stablecoin.

Jalur Transformasi: Perubahan Tiga Dimensi pada Aset, Infrastruktur, dan Produk

Transformasi keuangan tradisional oleh blockchain berlangsung melalui tiga jalur yang jelas, masing-masing mendefinisikan ulang batas dan efisiensi layanan keuangan.

Pertama adalah digitalisasi dan tokenisasi aset. Tokenisasi aset dunia nyata (RWA) semakin cepat, dengan total nilai mencapai 17,131 miliar dolar AS. Melalui teknologi blockchain, aset yang secara tradisional memiliki likuiditas rendah seperti properti dan karya seni dapat dibagi menjadi token digital, meningkatkan likuiditas dan memberikan akses yang lebih luas bagi investor global.

Kedua adalah modernisasi infrastruktur pembayaran dan penyelesaian. Pada Oktober 2025, volume transaksi stablecoin bulanan yang disesuaikan meningkat menjadi 1,5 triliun dolar AS, melampaui volume kuartalan Visa dan Mastercard.

Sistem pembayaran tradisional dirancang untuk penyelesaian massal dan kliring regional, sementara teknologi blockchain mendukung penyelesaian yang dapat diprogram dan transfer nilai global 24/7.

Ketiga adalah inovasi produk dan layanan. Bursa seperti Gate meluncurkan fitur TradFi yang memungkinkan pengguna mengakses aset keuangan tradisional melalui satu akun, menggunakan USDT sebagai margin untuk trading.

Integrasi ini tidak hanya memperluas saluran investasi pengguna kripto, tetapi juga menarik investor keuangan tradisional ke ekosistem kripto, mendorong platform menuju transformasi menjadi penyedia layanan keuangan terpadu.

Implementasi Nyata: Strategi Blockchain Raksasa Keuangan Tradisional

Lembaga keuangan tradisional tidak pasif menerima perubahan, melainkan secara aktif mengadopsi blockchain dan menjadikannya keunggulan kompetitif utama.

Transformasi di bidang pembayaran sangat mencolok. HSBC memproses lebih dari 250 miliar dolar AS dalam transaksi valas berbasis blockchain, secara signifikan mengurangi proses risiko manual.

Dalam pembiayaan perdagangan internasional, HSBC dan ING menggunakan platform R3 Corda untuk melakukan transaksi keuangan perdagangan secara instan, mempercepat waktu dari 5-10 hari menjadi kurang dari 24 jam.

Perusahaan manajemen aset juga memasuki bidang ini melalui dana tokenisasi. Dana BUIDL dari BlackRock memiliki aset sebesar 2,5 miliar dolar AS, melintasi delapan blockchain dan diperluas ke Binance sebagai jaminan perdagangan. Ini menunjukkan bahwa modal institusional memanfaatkan infrastruktur blockchain untuk mengelola aset tradisional tanpa meninggalkan lingkungan kustodian yang diatur.

Tantangan dan Terobosan: Hambatan Kunci dalam Proses Integrasi

Meskipun tren integrasi jelas, penggabungan keuangan tradisional dan blockchain masih menghadapi berbagai tantangan, mulai dari kompatibilitas teknologi hingga koordinasi regulasi.

Masalah interoperabilitas menjadi prioritas utama. Berbagai jaringan blockchain memiliki hambatan komunikasi yang membatasi aliran aset dan data. Gate melalui GateChain public chain telah mencapai interoperabilitas dengan sistem keuangan tradisional, dengan protokol lintas rantai yang memungkinkan pengguna mengubah aset keuangan tradisional menjadi token digital untuk diperdagangkan di lingkungan kripto.

Kerangka regulasi yang tidak konsisten juga menjadi tantangan besar. Perbedaan besar dalam sikap pengawasan terhadap aset digital di berbagai yurisdiksi menambah kompleksitas layanan keuangan lintas negara. Namun, dengan disahkannya RUU GENIUS di AS dan penerapan kerangka MiCA di UE, lingkungan regulasi utama semakin jelas.

Inersia sistem lama juga tidak bisa diabaikan. Banyak lembaga keuangan masih bergantung pada sistem inti bank yang usang, dan integrasi dengan teknologi blockchain membutuhkan investasi dan waktu yang besar. Namun, transparansi dan buku besar yang tidak dapat diubah dari blockchain memungkinkan setiap transaksi dapat dilacak, membawa revolusi dalam deteksi pencucian uang dan penipuan, bahkan berpotensi mengurangi tingkat kesalahan pelaporan hingga 70%.

Perspektif Gate: Posisi dan Inovasi dalam Gelombang Integrasi

Sebagai platform terkemuka di industri kripto, Gate aktif mendorong integrasi mendalam antara TradFi dan CeFi melalui inovasi produk, integrasi teknologi, dan pembangunan kepatuhan.

Di tingkat produk, Gate meluncurkan berbagai produk gabungan, seperti pinjaman staking kripto dan tokenisasi aset tradisional. Pengguna dapat menggunakan BTC sebagai jaminan untuk mendapatkan pinjaman stablecoin dolar AS dengan suku bunga serendah 5%.

Gate juga mendukung perdagangan saham tokenisasi, memungkinkan pengguna berinvestasi di saham perusahaan seperti Apple dan Tesla melalui aset digital.

Secara teknologi, blockchain GateChain mencapai interoperabilitas dengan sistem keuangan tradisional. Protokol lintas rantai Gate memungkinkan pengguna mengubah aset keuangan tradisional (seperti emas atau obligasi) menjadi token digital dan memperdagangkannya di lingkungan CeFi. Integrasi teknologi ini memastikan kecepatan transaksi mencapai 1000 TPS, jauh di atas banyak sistem keuangan tradisional.

Volume transaksi harian Gate telah menembus 50 miliar dolar AS, menarik banyak pengguna dari latar belakang TradFi. Melalui sumber daya edukasi dan dukungan pelanggan, platform membantu pengguna keuangan tradisional memahami risiko aset digital, sambil menyediakan antarmuka yang intuitif agar mereka dapat bertransisi dengan mudah ke lingkungan CeFi.

Kesimpulan

Ketika pada Februari 2026, perusahaan induk New York Stock Exchange, ICE, mengumumkan peluncuran kontrak berjangka kripto yang diatur secara ketat, berita ini tidak menjadi headline media kripto, melainkan menjadi bagian dari berita bisnis reguler di dunia keuangan tradisional.

Lebih dari 130 negara di seluruh dunia sedang meneliti mata uang digital bank sentral (CBDC). Teknologi kripto yang dulu dianggap sebagai eksperimen pinggiran kini telah menjadi bagian tak terpisahkan dari infrastruktur keuangan utama.