Hoje às 21:30, os dados de emprego não agrícola serão divulgados. Muitas pessoas pensam que isto é apenas um dado económico, mas na verdade, para o mundo das criptomoedas, este é um momento crucial de viragem.

O aspecto contra-intuitivo aqui é o seguinte: notícias de uma economia fraca, ao invés de assustar, acabam por acender a festa no mundo das criptomoedas. Por quê? Porque dados de emprego fracos → o mercado começa a apostar que o Federal Reserve vai acelerar o corte de juros → liquidez repentinamente liberada → ativos de risco como o Bitcoin tendem a subir rapidamente. O inverso também é verdadeiro: dados fortes significam uma taxa de desemprego estável, uma economia resistente, e o Federal Reserve tem mais motivos para manter as taxas altas, continuando a bloquear a liquidez, o que coloca o mercado de criptomoedas sob pressão.

O ponto-chave nesta rodada de mercado não está nas velas em si, mas em duas coisas que os traders inteligentes observam: o índice do dólar e o rendimento dos títulos do governo. Quando o índice do dólar enfraquece, geralmente indica que o capital está começando a sair de ativos seguros em dólares e a migrar para ativos de maior risco, beneficiando o mercado de criptomoedas. Mas se o rendimento dos títulos do governo subir, isso indica que as expectativas do mercado em relação às taxas de juros estão mudando, e os ativos de risco podem enfrentar pressão.

A gestão de posições é a regra mais simples, mas também a mais eficaz para sobreviver. No momento do lançamento desses dados, a volatilidade costuma ser extrema, e uma reação exagerada em uma direção pode se formar em poucos minutos. A tragédia de posições longas e curtas explosivas acontece toda semana. Em vez de apostar apenas nos dados em si, é melhor definir previamente controles de risco. O grau de loucura do sentimento do mercado muitas vezes amplifica o impacto dos dados.