Tại sao các nhà giao dịch tiền điện tử vẫn nghiên cứu Jesse Livermore hơn một thế kỷ sau?

Đôi khi, những bài học quý giá nhất của thị trường lại đến từ gần 100 năm trước. Jesse Livermore, dù là một nhà giao dịch chứng khoán chứ không phải tiền điện tử, đã để lại một di sản vẫn còn là quy tắc bất di bất dịch của bất kỳ trader nghiêm túc nào. Câu chuyện của ông thật dữ dội, rực rỡ và là nguồn cảm hứng vô tận để học hỏi.

Người đã dự đoán điều không thể dự đoán được

Không có gì mô tả rõ hơn về Jesse Livermore bằng thành tích của ông vào năm 1929. Trong khi thị trường sụp đổ và phần lớn người mất hết tất cả, ông lại tích lũy khối tài sản khổng lồ. Ông bán khống cổ phiếu với độ chính xác gần như siêu nhiên, kiếm được khoảng 100 triệu đô la (tương đương hơn 1500 triệu trong tiền hiện tại). Trên Phố Wall, người ta gọi ông là “Con Gấu Lớn”, nhưng sự thật là ông là một kẻ săn mồi có khả năng biết khi nào tấn công.

Từ nông trại đến Phố Wall

Hành trình của ông như trong phim. Sinh ra tại Shrewsbury, Massachusetts, năm 1877, Livermore bắt đầu hoạt động khi mới 14 tuổi tại Paine Webber. Ông không có dòng dõi danh giá, không có mối quan hệ cấp cao. Điều ông có là sự đam mê và tài năng thuần túy. Chỉ mới 23 tuổi, ông đã trở thành thành viên của Sở Giao dịch Chứng khoán New York (NYSE) và danh tiếng của ông như một trader đã trở thành huyền thoại.

Năm điều răn của Jesse Livermore

Điều làm nên sự xuất sắc của Livermore không chỉ là việc ông kiếm tiền. Mà là cách ông ghi lại quá trình làm điều đó. Các nguyên tắc giao dịch của ông vẫn còn phù hợp ngày nay, đặc biệt trong các thị trường tiền điện tử nơi mà độ biến động còn lớn hơn:

1. Thời điểm là tất cả - Thị trường không thưởng cho những người cố chấp, mà thưởng cho những ai biết đọc đúng thời điểm
2. Theo xu hướng - Đừng bao giờ chống lại xu hướng thị trường
3. Cắt lỗ nhanh chóng - Cái tôi là kẻ thù số một của trader
4. Để lợi nhuận chạy - Đừng bỏ chạy khi đã có lợi nhuận, hãy để nó nhân lên
5. Kiểm soát cảm xúc - Sợ hãi và tham lam là những kẻ thù thực sự duy nhất

Từ lý thuyết đến thực hành: cách các trader tiền điện tử áp dụng bài học của họ

Các nhà giao dịch hiện đại của Bitcoin, Ethereum và các tài sản kỹ thuật số khác đang sử dụng chính xác những chiến lược này. Độ biến động của crypto khiến các nguyên tắc của Livermore càng trở nên quan trọng hơn bao giờ hết. Một quản lý cảm xúc kém trong thị trường 24/7 có thể khiến bạn mất sạch danh mục trong vài giờ.

Cuốn sách của ông “Những hồi ức của một nhà giao dịch chứng khoán” (1923) được các trader crypto đọc như một cuốn sổ tay thiêng liêng. Không phải vì Livermore nói về blockchain (rõ ràng là không), mà vì ông hiểu tâm lý thị trường.

Mặt tối của sự xuất sắc

Nhưng đây là phần mà không ai muốn nhắc đến: Livermore đã bị chính cảm xúc của mình phá hủy. Ông kết hôn và ly dị bốn lần, chiến đấu với các chứng nghiện và phong cách giao dịch hung hãn của ông đã tạo ra nhiều kẻ thù quyền lực.

Vào ngày 28 tháng 11 năm 1940, ở tuổi 63, ông để lại một bức thư ghi đơn giản: “Cuộc đời tôi là một thất bại”. Ông làm điều đó khi đang ở đỉnh cao tài chính. Sự mỉa mai thật tàn nhẫn.

Bài học cuối cùng

Cuộc đời Jesse Livermore không chỉ là về cách kiếm hàng triệu đô la. Đó là một lời cảnh báo về cái giá phải trả khi làm điều đó mà không cân bằng. Các trader tiền điện tử học theo chiến lược của ông thường quên mất chi tiết cuối cùng này, chỉ tập trung vào các nguyên tắc giao dịch mà không hiểu rằng chính Livermore đã trả một cái giá khủng khiếp cho sự đam mê của mình.

Những gì ông để lại là một di sản bất tử: không chỉ là các chiến thuật chiến thắng, mà còn là minh chứng sống động rằng thành công trên thị trường mà không thành công trong cuộc sống thì cũng chỉ là thất bại toàn diện.