Kết quả Quý 4 RPC không đạt mục tiêu của các nhà phân tích; Vị thế ngành và triển vọng cổ phiếu được xem xét

Công ty dịch vụ dầu khí RPC báo cáo lợi nhuận quý IV là 0,04 USD trên mỗi cổ phiếu, thấp hơn dự báo đồng thuận của Zacks là 0,07 USD trên mỗi cổ phiếu. Đây là một sự lệch giảm đáng kể, tạo ra bất ngờ về lợi nhuận là -42,86%. Trong cùng quý năm ngoái, công ty đã đạt 0,06 USD trên mỗi cổ phiếu. Khoảng cách này trái ngược với hiệu suất mạnh mẽ của RPC chỉ một quý trước đó, khi công ty vượt kỳ vọng bằng cách ghi nhận 0,09 USD lợi nhuận so với dự kiến 0,05 USD, mang lại mức bất ngờ +80%. Trong bốn quý gần nhất, RPC chỉ vượt dự báo đồng thuận một lần, cho thấy hồ sơ dự báo kết quả chưa nhất quán.

Phân tích hiệu suất lợi nhuận và doanh thu

Doanh thu mang lại một câu chuyện khá khác biệt. Trong quý kết thúc tháng 12 năm 2025, RPC ghi nhận doanh thu 425,78 triệu USD, vượt nhẹ dự báo đồng thuận của Zacks là 0,18%. So với cùng kỳ năm ngoái, doanh thu tăng từ 335,36 triệu USD. Khác với việc lợi nhuận bị hụt, RPC đã thể hiện sự ổn định tốt hơn về mặt doanh thu, vượt dự báo đồng thuận bốn lần trong bốn quý gần nhất. Sự khác biệt này giữa hiệu suất lợi nhuận và doanh thu cho thấy có thể đang tồn tại áp lực về hoạt động hoặc biên lợi nhuận, điều này cần được các nhà đầu tư chú ý.

Chuyến đi của cổ phiếu công ty trong thời gian tới sẽ phụ thuộc nhiều vào nội dung và thái độ của ban lãnh đạo trong cuộc họp báo cáo kết quả lợi nhuận. Các phát biểu tích cực hoặc cảnh báo đều có thể ảnh hưởng đến hoạt động giao dịch ngắn hạn.

Hiệu suất thị trường và xu hướng điều chỉnh dự báo

Tính từ đầu năm 2026, cổ phiếu RPC đã tăng khoảng 21,7%, vượt xa mức tăng 1,9% của S&P 500. Sự vượt trội này đặt ra câu hỏi về khả năng duy trì và các yếu tố thúc đẩy trong tương lai. Hệ thống xếp hạng của Zacks, theo dõi các điều chỉnh dự báo lợi nhuận, hiện xếp RPC ở mức Rank #3 (Giữ). Đánh giá này cho thấy cổ phiếu dự kiến sẽ hoạt động phù hợp với mức trung bình của thị trường trong ngắn hạn.

Các điều chỉnh dự báo lợi nhuận là công cụ quan trọng để dự đoán biến động giá cổ phiếu. Nghiên cứu thực nghiệm cho thấy có mối tương quan mạnh mẽ giữa hành động giá ngắn hạn và các thay đổi hướng của dự báo lợi nhuận đồng thuận. Môi trường điều chỉnh dự báo hiện tại của RPC phản ánh sự phức tạp này. Trong quý tới, dự báo đồng thuận là 0,06 USD lợi nhuận trên doanh thu 429 triệu USD. Trong toàn bộ năm tài chính, các nhà phân tích dự kiến lợi nhuận 0,28 USD, dựa trên doanh thu 1,73 tỷ USD.

Vị thế ngành và bối cảnh cạnh tranh

RPC hoạt động trong lĩnh vực Dầu khí - Dịch vụ hiện trường, ngành này hiện xếp trong top 31% trong hơn 250 ngành được xếp hạng bởi Zacks. Dữ liệu lịch sử cho thấy các ngành nằm trong top 50% có hiệu suất vượt trội so với nhóm dưới 50% với tỷ lệ vượt hơn 2 lần, cho thấy xu hướng thuận lợi hoặc khó khăn của ngành có thể ảnh hưởng đến kết quả của từng công ty.

Trong cùng ngành, đối thủ Core Laboratories (CLB) chưa công bố kết quả quý tháng 12 năm 2025, dự kiến công bố ngày 4 tháng 2. Các nhà phân tích dự đoán CLB sẽ ghi nhận lợi nhuận 0,20 USD trên mỗi cổ phiếu, giảm -9,1% so với cùng kỳ năm ngoái, trong khi doanh thu dự kiến đạt 132,28 triệu USD, tăng 2,4% so với quý cùng kỳ năm ngoái.

Các yếu tố đầu tư dành cho cổ đông RPC

Các nhà đầu tư nắm giữ hoặc xem xét đầu tư vào RPC đang đối mặt với một bối cảnh phức tạp. Sức mạnh của doanh thu trái ngược với áp lực lợi nhuận, cho thấy có thể đang tồn tại những thách thức về hoạt động chứ không phải về doanh thu. Hiệu suất tăng giá cổ phiếu trong năm đã phản ánh kỳ vọng lợi nhuận tích cực, và xếp hạng Giữ cho thấy khả năng tăng thêm hạn chế trong ngắn hạn. Thêm vào đó, môi trường ngành rộng lớn hơn — mặc dù xếp hạng tích cực — vẫn chịu ảnh hưởng của các yếu tố vĩ mô và giá hàng hóa.

Trong thời gian tới, các thay đổi trong dự báo lợi nhuận đồng thuận sẽ đặc biệt quan trọng để theo dõi. Thời điểm và mức độ của các điều chỉnh này có thể kích hoạt sự đánh giá lại đáng kể về triển vọng đầu tư của RPC. Đối với những nhà đầu tư muốn tiếp xúc với lĩnh vực dịch vụ năng lượng, hồ sơ lợi nhuận hỗn hợp và dự báo trung lập của RPC cho thấy có thể nên thận trọng.