أخبار البيتكوين اليوم: انخفاض دون 100,000 دولار ثم انتعاش فوري، ظهور إشارات قاع السوق مع ظهور "ذعر شديد"

تتركز أخبار البيتكوين اليوم على تقلبات الأسعار الشديدة، حيث شهدت خلال الـ 30 يومًا الماضية تراجعًا من 115,000 دولار إلى 99,000 دولار، وذلك نتيجة لفرض الرئيس الأمريكي ترامب رسومًا جمركية على الصين، بالإضافة إلى تصريحات متشددة من مجلس الاحتياطي الفيدرالي. ومع ذلك، سرعان ما ارتدت الأسعار إلى 103,760 دولار. كما انخفض مؤشر الخوف والجشع في سوق العملات المشفرة إلى 20، لكن عندما يدخل السوق في حالة ذعر شديد، غالبًا ما يشهد البيتكوين انتعاشًا.

موجة تصفية بقيمة 2.7 مليار دولار وسحب استثمارات من ETF لخمسة أيام متتالية

(المصدر: CoinGlass)

تشير بيانات CoinGlass إلى أن عمليات تصفية المراكز الطويلة تجاوزت 2.7 مليار دولار خلال الأيام القليلة الماضية، ويبدو أن كسر السعر حاجز 110,000 دولار قد أدى إلى سلسلة من عمليات البيع القسري. مقارنةً بالـ 6 أشهر الماضية، تعتبر هذه الأرقام كبيرة جدًا، وكانت عمليات التصفية التي حدثت أمس من بين الأعلى خلال هذه الفترة، حيث سجلت أعلى خمس عمليات تصفية يومية. حجم التصفية بهذا الشكل غالبًا ما يدل على ذروة الذعر في السوق، حيث يُجبر العديد من المستثمرين على تصفية مراكزهم ذات الرافعة المالية، مما يخلق ضغط بيع حاد على المدى القصير.

خلال التسعة أيام تداول الماضية، شهد 6 أيام انخفاضات كبيرة في أسعار العملات الرقمية الرئيسية، نتيجة تصفية مراكز بمليارات الدولارات. هذا النمط من التصفية المكثفة نادر جدًا في أخبار البيتكوين اليوم، وكانت آخر مرة حدث فيها شيء مماثل في أبريل من هذا العام، حين شهد البيتكوين أيضًا تراجعًا حادًا. تأثير التصفية هو تسريع انخفاض السعر، حيث يؤدي كل تصفية إلى ظهور أوامر بيع جديدة، مما يدفع السعر أدنى ويحفز عمليات تصفية أخرى.

انخفض حجم العقود الآجلة غير المغطاة للبيتكوين بشكل كبير. إذا قيّمناها بالدولار الأمريكي (وهو ما يساعد على تعويض تأثير تقلبات السعر)، فإن حجم مراكز المتداولين قد انخفض بنسبة 10% منذ بلوغ سعر البيتكوين ذروته في 10 أكتوبر. انخفاض مستوى المشاركة هذا يجعل من الصعب على البيتكوين العودة إلى مستويات عالية مرة أخرى. لذلك، فإن أول علامة على التعافي ستكون زيادة حجم العقود غير المغطاة (OI)، على الأقل إلى أكثر من 700,000 بيتكوين.

في الوقت ذاته، تدفقات الأموال الخارجة من صناديق ETF المرتبطة بالبيتكوين تعكس بداية حالة ذعر في السوق. وفقًا لبيانات Farside Investors، فإن المستثمرين يسحبون الأموال من هذه الصناديق لمدة خمسة أيام متتالية. خلال موجة البيع الأخيرة، خرجت صناديق البيتكوين ETF مجتمعة حوالي 1.9 مليار دولار، مما أدى إلى تقلص الأصول المدارة بنسبة 3%. هذا الانسحاب من المؤسسات هو أحد أكثر الإشارات إثارة للقلق في أخبار البيتكوين اليوم، لأنه لا يعبر عن ذعر المستثمرين الأفراد فحسب، بل عن تراجع استراتيجي من قبل المستثمرين المحترفين.

تصريحات رئيس مجلس الاحتياطي الفيدرالي باول أثارت اضطرابات في السوق، حيث شكك في احتمالية خفض الفائدة في ديسمبر. قبل ذلك، كانت السوق تتوقع أن يكرر الاحتياطي الفيدرالي خفض الفائدة بمقدار 25 نقطة أساس. تصريحات باول المتشددة أزالت هذا التوقع، ودفع الدولار الأمريكي (DXY) لاختراق مستوى 100، مما عزز قوة الدولار. بيئة ارتفاع أسعار الفائدة تزيد من تكلفة حيازة الأصول غير ذات العائد مثل البيتكوين، وهو عامل رئيسي في دفع عمليات البيع.

مؤشر الخوف عند 20 يحقق أدنى مستوى منذ أبريل ويشير إلى اقتراب الانعكاس

(المصدر: CoinMarketCap)

مشاعر السوق وصلت إلى أدنى مستوياتها. مؤشر الخوف والجشع انخفض إلى 20، وهو أدنى مستوى منذ أبريل. حينها، وصل سعر البيتكوين إلى قاع عند حوالي 82,000 دولار، وبدأ في الانتعاش لاحقًا. عندما يدخل السوق في حالة ذعر شديد، ويصل مؤشر الخوف إلى مثل هذا المستوى المنخفض، غالبًا ما يكون إشارة لعكس الاتجاه. يتراوح هذا المؤشر من 0 إلى 100، حيث يشير الرقم المنخفض إلى مزيد من الذعر. من 42 إلى 20 خلال 24 ساعة، يعكس تدهورًا حادًا في مشاعر السوق خلال يوم واحد.

مؤشر الخوف والجشع كأداة عكسية يعتمد على أن الجماهير غالبًا ما تتصرف بشكل مبالغ فيه. عندما يكون الجميع في حالة ذعر شديد، يكون ذلك غالبًا بعد أن باع الضعفاء مراكزهم، ويبقى المستثمرون الأكثر ثباتًا. في مثل هذه الحالات، يمكن لأي أخبار إيجابية أو انتعاش تقني أن يغير المشهد بسرعة. البيانات التاريخية تدعم هذا المنطق: بعد أن وصل مؤشر الخوف إلى مستويات مماثلة في أبريل، شهد البيتكوين انتعاشًا خلال أسابيع تجاوز 40%.

وبناءً عليه، من المتوقع أن يرتفع سعر البيتكوين قريبًا. ومع ذلك، نظرًا لأن السعر الحالي قد ارتفع بشكل كبير من 82,000 إلى 99,000-101,000 دولار، فإن الانعكاس التالي قد يدفع السعر إلى مستويات قياسية جديدة. هذا التوقع يعتمد على فرضيتين: أولًا، أن مستوى 100,000 دولار يجب أن يظل دعمًا قويًا، وثانيًا، أن البيئة الكلية لن تتدهور أكثر.

أهم إشارة فنية في أخبار البيتكوين اليوم هي أن السعر على الرسم اليومي يظهر أن البيتكوين ارتد مرتين بسرعة بعد كسره حاجز 100,000 دولار. هذا يعكس وجود طلب قوي عند هذا السعر. حجم التداول أمس تجاوز 2.85 مرة متوسط حجم الـ 14 يومًا، وارتفع البيتكوين إلى مناطق تهم المتداولين من كلا الطرفين. هذا الحجم غير الطبيعي غالبًا ما يظهر عند القيعان، حيث تتصادم عمليات البيع الذعرية مع عمليات الشراء عند القاع.

مؤشر الخوف عند 20: أمثلة تاريخية

أبريل 2024: مؤشر الخوف عند 20، وبيتكوين عند قاع 82,000 دولار، ثم انتعش إلى 115,000 دولار

سبتمبر 2023: مؤشر الخوف عند 25، وبيتكوين عند قاع 25,000 دولار، ثم بدأ سوق صاعد

الحالي: مؤشر الخوف عند 20، وبيتكوين بين 99,000 و101,000 دولار، مع احتمالية عالية للانعكاس

خط الدعم عند 100,000 دولار واختبار المتوسط المتحرك الأسي لـ 200 يوم

(المصدر: Trading View)

حاليًا، من المتوقع أن يعيد البيتكوين اختبار مستوى 108,000 دولار، مما يمنح فرصة ربح محتملة تصل إلى 8%. ومع ذلك، لأول مرة منذ أبريل، كسر البيتكوين أدنى من المتوسط المتحرك الأسي لـ 200 يوم، والذي ظل تحت المراقبة كعلامة على الاتجاه طويل الأمد. استمر السعر تحت هذا المتوسط حوالي شهر، مما يشير إلى أن السوق لا يزال في منطقة خطر.

المتوسط المتحرك الأسي لـ 200 يوم يُعتبر مؤشرًا هامًا في التحليل الفني، حيث يُستخدم كخط فاصل بين الاتجاه الصاعد والهابط. كسر هذا المتوسط لأول مرة منذ أبريل يحمل دلالات مهمة على تغير الاتجاه. لكن، يعتمد الأمر على مدى استمرار الكسر. إذا استطاع البيتكوين استعادة مستوى 200 يوم بسرعة، فربما يكون هذا الكسر مجرد تصحيح مؤقت أو عملية تصفية قصيرة الأمد. وإذا استمر التداول أدنى هذا المتوسط، فسيؤكد ذلك بداية اتجاه هابط متوسط المدى.

من خلال الرسم اليومي، نرى أن البيتكوين بعد كسره حاجز 100,000 دولار ارتد مرتين بسرعة، مما يدل على وجود طلب قوي عند هذا السعر. هذا النمط يُظهر أن مستوى 100,000 دولار ليس فقط نفسيًا، بل يدعمه أيضًا طلب قوي من قبل المشترين. الانكسار الأول قد يكون فنيًا، لكن الارتداد السريع يؤكد وجود أوامر شراء عند هذا المستوى.

الانتعاش الأخير من 99,000 إلى 101,731 دولار، رغم قصر مدته، يُظهر أن السوق يرد بسرعة وبتفاعل كبير عند القيعان، خاصة في ظل حالة الذعر الشديد. عادةً، بعد عمليات البيع الذعرية، يحتاج السوق إلى وقت لامتصاص المشاعر، وغالبًا ما يتذبذب السعر عند القاع لعدة أيام. لكن الارتداد السريع يُعطي إشارة على أن عمليات الشراء عند القاع نشطة وقوية.

وفي حال فشل البيتكوين في الحفاظ على مستوى 100,000 دولار، فإن السيناريو الأسوأ لا يزال قائمًا. الدعم التالي يقع بين 93,000 و95,000 دولار، وهو منطقة تجمع تكاليف سابقة، وسيختبر السوق عندها آخر خطوط الدفاع. إذا انخفض السعر إلى هذا المستوى، فمن المتوقع أن يزداد مؤشر الخوف بشكل كبير، وربما يصل إلى أرقام فردية، مما يخلق فرص شراء عند القاع، لكنه يحمل أيضًا قدرًا كبيرًا من عدم اليقين.

مسار التعافي والمؤشرات الرئيسية للمراقبة

أخبار البيتكوين اليوم تشير إلى أن أول علامة على التعافي ستكون زيادة حجم العقود غير المغطاة، على أن يتجاوز 700,000 بيتكوين. حاليًا، انخفض حجم العقود بنسبة 10%، وهو أمر ذو حدين: من ناحية يقلل من مخاطر الرافعة المالية والتصفية، ومن ناحية أخرى، يعكس نقصًا في الطلب الجديد لدفع الأسعار للأعلى. فقط عندما يستعيد المتداولون ثقتهم ويعيدون بناء مراكزهم، ستزداد العقود غير المغطاة، وهو عادةً إشارة مؤكدة على بداية انعكاس الاتجاه.

على المدى القصير، يحتاج البيتكوين إلى اختبار مستوى 108,000 دولار مرة أخرى، وهو مستوى يمثل حوالي 8% من الارتفاع المحتمل، ويعد أول اختبار لمدى استدامة الانتعاش. إذا تم اختراقه بنجاح، فإن الهدف التالي سيكون عند 115,000 دولار، وهو أعلى مستوى سابق. وإذا واجه السعر مقاومة قوية عند 108,000 دولار وتراجع، فسيعيد اختبار مستوى 100,000 دولار، مما سيحدد ما إذا كان السوق يشكل قاعًا مزدوجًا أم يتجه نحو مزيد من الهبوط.

البيئة الكلية ستظل العامل الحاسم. إذا تراجعت تصريحات الاحتياطي الفيدرالي المتشددة أو أظهرت البيانات الاقتصادية حاجة لتخفيض الفائدة، فإن ضعف الدولار قد يخفف من ضغط البيتكوين. على العكس، فإن تصعيد ترامب لسياسات الرسوم الجمركية أو استمرار الشلل الحكومي سيزيد من حالة عدم اليقين، ويضغط على الأصول ذات المخاطر. على الرغم من أن أخبار البيتكوين تظهر إشارات فنية قصيرة الأمد على الانتعاش، إلا أن الاتجاه المتوسط المدى يعتمد بشكل كبير على تطورات البيئة الكلية.