Глобальне виробництво міді: яка країна очолює ринок у 2024 році

Оскільки світовий попит на мідь продовжує стрімко зростати на тлі енергетичного переходу та розвитку інфраструктури, для інвесторів та галузевих учасників стає критично важливим розуміти, яка країна є найбільшим виробником міді. У 2024 році ландшафт виробництва міді показав цікаві зміни у світовому гірничодобувному секторі. З підвищенням ціни на червоний метал до рекордних 5 доларів за фунт у травні 2024 року, світовий ринок міді переживає значний імпульс, викликаний обмеженнями у постачанні та зростаючим попитом з боку ініціатив з електрифікації по всьому світу.

Огляд світового виробництва міді

За даними Геологічної служби США, у 2024 році світ виробив приблизно 23 мільйони метричних тонн міді. Ця цифра відображає сумарний обсяг видобутку з усіх гірничодобувних підприємств світу, хоча розподіл виробництва між ключовими країнами залишаються нерівномірним. Минулого року зросла увага до проблем постачання міді, оскільки гірничодобувні підприємства провідних країн-виробників борються з застарілою інфраструктурою та нагальною потребою у нових потужностях для задоволення майбутніх потреб. Тим часом попит з сектору енергетичного переходу залишається високим, незважаючи на економічні труднощі в Китаї, що може спричинити значний дефіцит пропозиції у найближчі роки.

Динаміка ринку міді у 2024 році демонструє конкуренцію між тиском з боку обмежень у постачанні та зростаючим попитом, зокрема з боку Китаю — найбільшого у світі споживача міді для інфраструктурних проектів. Хоча попит у Китаї залишався дещо приглушеним через стабілізацію економіки, прогнозується, що ринок міді перейде у стан дефіциту пропозиції, що може сприяти зростанню цін і покращенню фінансових показників гірничодобувних компаній.

Чилі домінує у світовому виробництві міді

Коли мова йде про найбільшого виробника міді, незмінним лідером залишається Чилі. У 2024 році країна виробила 5,3 мільйонів метричних тонн міді, що становить приблизно 23 відсотки світового обсягу. Ця домінуюча частка підкреслює міцну позицію Чилі на міжнародному ринку міді.

Переваги країни зумовлені її великим портфелем світового класу гірничодобувних підприємств. Державна компанія Codelco керує деякими з найбільших шахт країни, тоді як міжнародні гіганти, такі як Anglo American, Glencore та Antofagasta, мають значні операції у Чилі. Найбільш відомою є шахта Escondida, яка наразі є найбільшою у світі за обсягами виробництва — близько 2 мільйонів метричних тонн на рік. Власником 57,5% акцій є BHP, 30% контролює Rio Tinto, а решту — Jeco. За даними щорічного звіту BHP за 2024 рік, частка компанії у виробництві міді на Escondida склала 1,13 мільйонів метричних тонн.

Важливо зазначити, що за прогнозами S&P Global, виробництво міді у Чилі у 2025 році може сягнути рекордних 6 мільйонів метричних тонн завдяки запуску нових гірничих проектів.

Другий рівень: Конго, Перу та Китай

Після Чилі другим за обсягами виробником міді у 2024 році став Демократична Республіка Конго, яка виробила 3,3 мільйонів метричних тонн, що становить понад 11% світового обсягу. За останні роки виробництво у країні швидко зросло: у 2024 році воно зросло з 2,93 мільйонів у 2023 році. Основним драйвером цього зростання стала третя фаза проекту Kamoa-Kakula компаній Ivanhoe Mines та Zijin Mining Group, яка почала комерційне виробництво у серпні 2024 року. У 2024 році ця спільна операція виробила 437 061 метричних тонн міді, порівняно з 393 551 у попередньому році. У 2025 році Ivanhoe прогнозує виробництво у діапазоні від 520 000 до 580 000 метричних тонн.

Перу зайняло третю позицію з виробництвом 2,6 мільйонів метричних тонн міді у 2024 році, що на 160 000 тонн менше за показник 2023 року. Гірничо-збагачувальний комплекс Cerro Verde компанії Freeport McMoRan — найбільше підприємство країни — зазнав зниження виробництва на 3,7% через зменшення обсягів запасів руди та технічних зупинок. Виробництво міді у Перу також забезпечують шахти Quellaveco компанії Anglo American та Tia Maria компанії Southern Copper, а більша частина експорту міді спрямована до Китаю, Японії, Південної Кореї та Німеччини.

Китай, хоча й відомий своїми можливостями з переробки міді, у 2024 році посів четверте місце з виробництвом 1,8 мільйонів метричних тонн, що трохи менше за 1,82 мільйонів у 2023 році. Це продовжує тенденцію поступового зниження з піку у 2021 році — 1,91 мільйонів тонн. Однак домінування Китаю у виробництві рафінованої міді є беззаперечним: у 2024 році країна виробила 12 мільйонів метричних тонн рафінованої міді, що становить понад 44% світового виробництва — у шість разів більше за обсяг переробки у Чилі. Крім того, Китай має найбільші у світі запаси міді — 190 мільйонів метричних тонн. Шахта Qulong у Тибеті, яку зараз експлуатує Zijin Mining Group (з придбанням 50,1% у 2024 році), є найбільшою у країні за обсягами виробництва — приблизно 366 мільйонів фунтів міді у 2024 році.

Посилення середніх виробників

Індонезія у 2024 році піднялася на п’яте місце серед найбільших виробників міді, виробивши 1,1 мільйонів метричних тонн, обійшовши США та Росію. Виробництво країни стабільно зростає: у 2023 році воно становило 907 000 тонн, а у 2021 — 731 000 тонн. Головною операцією є комплекс Grasberg компанії Freeport McMoRan, а також шахта Batu Hijau компанії PT Amman Mineral, яка значно збільшила виробництво у 2024 році до приблизно 1,84 мільярдів фунтів концентрату міді, оскільки підприємство перейшло на обробку руди високої якості з фази 7. У середині 2024 року Amman Minerals запустила новий плавильний завод, здатний обробляти 900 000 метричних тонн концентрату міді щороку.

США у 2024 році виробили 1,1 мільйонів метричних тонн міді, що майже збігається з показником Індонезії, хоча й зменшилося порівняно з 1,23 мільйона у 2022 році. Арізона забезпечує близько 70% виробництва міді в країні, а 17 шахт разом відповідають за 99% національного обсягу. Найбільша операція — шахта Morenci компанії Freeport McMoRan (спільне підприємство з Sumitomo), яка у 2024 році виробила 700 мільйонів фунтів міді та має 12,63 мільйонів фунтів підтверджених і ймовірних запасів. Інші важливі американські підприємства — шахти Safford і Sierrita компанії Freeport McMoRan, які виробили відповідно 249 і 165 мільйонів метричних тонн.

Росія посіла сьоме місце з виробництвом 930 000 метричних тонн у 2024 році, зростанням з 890 000 у 2023. Шахта Udokan Copper у Сибіру внесла значний внесок у цей приріст, виробивши близько 135 000 метричних тонн, незважаючи на кілька пожеж наприкінці 2023 року. Очікується, що другий етап проекту додасть ще 450 000 метричних тонн щорічної потужності до 2028 року.

Нові виробники у топ-10

Австралія у 2024 році виробила 800 000 метричних тонн міді, що трохи більше за 778 000 у 2023 році. Шахта Olympic Dam компанії BHP у Південній Австралії досягла 10-річного максимуму — 216 000 метричних тонн у 2024 році. Важливо зазначити, що Австралія має другі за величиною запаси міді у світі — 100 мільйонів метричних тонн, поступаючись лише Китаю з 190 мільйонами. Хоча комплекс Mount Isa компанії Glencore у Квінсленді є одним із головних виробників міді в Австралії, компанія оголосила про закриття у другій половині 2025 року.

Казахстан увійшов до топ-10 виробників міді у 2024 році з показником 740 000 метричних тонн, обігнавши Мексику та Замбію. Виробництво країни значно зросло з 510 000 тонн у 2021 році. У лютому 2024 року уряд Казахстану опублікував Національний план розвитку, який передбачає збільшення видобутку корисних копалин на 40% до 2029 року через розширення геологорозвідки, співфінансування проектів та податкові стимули для інвестицій. Шахта Aktogay компанії KAZ Minerals у 2024 році виробила 228 800 метричних тонн, що менше за 252 400 у 2023 році.

Мексика завершила топ-10 з виробництвом 700 000 метричних тонн міді у 2024 році, майже без змін порівняно з 2023 роком. Шахта Buenavista del Cobre компанії Grupo Mexico у Сонорі є найбільшим підприємством країни, а шахта La Caridad — другим за обсягами виробництва об’єктом.

Майбутнє світового виробництва міді

Прогнозується, що у найближчі роки ринок міді залишатиметься під тиском через старіння основних гірничодобувних регіонів і затримки у розвитку нових потужностей, що може прискорити обмеження пропозиції та підтримати зростання цін і прибутковості гірничодобувної галузі. Для інвесторів, які прагнуть отримати експозицію до динаміки постачання міді, важливо стежити за тим, яка країна є найбільшим виробником міді, та за тенденціями у виробництві ключових країн-експортерів, щоб отримати цінну інформацію про цей важливий промисловий метал.