Золото колеблется вблизи 4070 долларов, а протокол заседания Федерального комитета по открытому рынку(FOMC) становится ключевым катализатором

Текущая тенденция: золото поддерживается геополитическими рисками и слабостью доллара

Gold(XAU/USD) продолжает умеренный рост в среду, пытаясь избавиться от недавнего уровня ниже психологической отметки в 4000 долларов. Ночные падения на Уолл-стрит отражают опасения рынка по поводу экономических перспектив США, а слабая риск-аппетитность оказывает давление на быков по доллару в азиатскую сессию. Геополитические риски, связанные с конфликтом между Россией и Украиной, и экономическая неопределенность вместе поддерживают поведение защитных драгоценных металлов.

Однако потенциал для дальнейшего роста этого ралли явно ограничен. Ожидания рынка о продолжении снижения ставки ФРС в декабре значительно снизились, что ослабляет привлекательность бездоходных активов, таких как золото. Заместитель председателя ФРС Филлип Джексон на этой неделе заявил, что центральный банк должен замедлить темпы повышения ставок, а несколько чиновников настроены осторожно по поводу политики в декабре, за исключением члена совета Кристофера Вуллера, который продолжает защищать дальнейшее снижение ставок.

Что такое FOMC и почему рынок так за ним следит

Федеральный комитет по открытому рынку(FOMC) — это основной орган принятия решений Федеральной резервной системы, отвечающий за определение направления денежно-кредитной политики. Протоколы заседаний этого комитета раскрывают конкретные причины решений по ставкам и позиции членов, что является ключевым сигналом для трейдеров при оценке следующих шагов ФРС. В настоящее время рынок сосредоточен на вопросе — считает ли ФРС, что экономика достаточно сильна, чтобы приостановить снижение ставок.

Данные продолжают сигнализировать о замедлении

По данным Министерства труда США, за неделю, завершившуюся 18 октября, число получателей пособий по безработице выросло до 1,957 миллиона, что намекает на возможное повышение уровня безработицы в октябре. Это соответствует тенденции замедления в рынке труда. Ожидалось, что отчет по нефермерской занятости за сентябрь, задержанный из-за правительственного шатдауна, будет опубликован в четверг, и эти данные вместе с протоколами FOMC tonight определят направление рынка.

Геополитическая ситуация добавляет защитных активов

Во вторник украинские военные объявили о применении американских ракетных систем ATACMS для нанесения ударов по российским военным целям. Зеленский планирует отправиться в Турцию для продвижения мирных переговоров, однако пресс-секретарь Кремля заявил, что российские представители не примут участие, что продолжает поддерживать спрос на драгоценные металлы как на защитные активы. Исторический шатдаун правительства США все еще подрывает доверие к экономике и усиливает спрос на золото со стороны инвесторов, избегающих рисков.

Технический анализ: 200-периодная скользящая средняя — жизненно важная для быков

На 4-часовом графике золото получает поддержку от 200-периодной экспоненциальной скользящей средней(EMA), которая находится перед уровнем в 4000 долларов. В краткосрочной перспективе рост сталкивается с сопротивлением на уровне 4100 долларов, пробитие которого может вызвать дополнительный рост к сопротивлению в диапазоне 4152–4155 долларов, а затем — к цели в 4200 долларов.

На понижение первая линия защиты — в диапазоне 4037–4036 долларов. Потеря уровня 200-периодной EMA и отметки 4000 долларов может ускорить падение к уровню поддержки в 3931 доллар, а в конечном итоге — к минимуму конца октября в районе 3886 долларов. Индикаторы требуют осторожности перед дальнейшим ростом.

Обзор рынка

Текущая ситуация склоняет трейдеров к ожиданию, пока не появятся сигналы от протоколов FOMC и задержанного отчета по нефермерской занятости. Доллару не хватает сильной поддержки покупок, а ожидания по политике ФРС смещаются в сторону осторожности, что создает базу для поддержки золота. Однако недостаточные ожидания снижения ставок по-прежнему ограничивают дальнейший рост. В ближайшие 24 часа два ключевых события данных могут переопределить динамику доллара и золота.