Инвестирование в ETF: Можете ли вы действительно потерять деньги? Вот что вам нужно знать

Многие инвесторы обращаются к ETF как к более простому альтернативному способу выбора отдельных акций. Поскольку каждый ETF содержит десятки или даже сотни различных компаний, вы можете создать диверсифицированный портфель всего за одну покупку. Но вот неприятная правда: можете ли вы потерять деньги, инвестируя в ETF? Ответ — да, но это более тонко, чем кажется.

Риск ETF — это не универсальный размер

Не все ETF несут одинаковый уровень риска. Выбранный вами фонд напрямую определяет вашу уязвимость к потенциальным потерям.

Рассмотрим Vanguard Total Stock Market ETF, который распределяет ваши инвестиции по 3 656 акциям, охватывающим все сектора рынка. Такой широкий подход естественно снижает риск, потому что ваши деньги распределены так широко.

Теперь сравним это с Vanguard Health Care ETF, который сосредоточен исключительно на 419 компаниях здравоохранения. Еще уже — iShares U.S. Medical Devices ETF, содержащий всего 48 американских компаний, производящих медицинские устройства. Эти концентрированные фонды могут принести большие выигрыши в бычьих рынках, но также подвергают вас более резким падениям, если этот сектор столкнется с проблемами.

Вывод: если вас привлекают специализированные ETF, убедитесь, что остальные ваши активы достаточно широки, чтобы смягчить удар. Диверсификация по типам фондов важна так же, как и диверсификация внутри них.

Важное различие между потерей и временным снижением

Здесь многие новички путаются. Потеря стоимости и потеря денег — это две совершенно разные вещи.

Представьте себе: вы покупаете Vanguard S&P 500 ETF (NYSEMKT: VOO) по $525 за акцию. Рынок колеблется, и ваш ETF падает до $475. На бумаге вы потеряли $50. Но вы еще не потеряли ни копейки, пока не нажмете кнопку продажи.

Если вы держите позицию и позже ETF восстановится до $550, то при продаже вы фактически заработаете $25 прибыль — несмотря на страшное падение между ними. Рыночная турбулентность гарантирована. Важно, паниковать и продавать во время штормов или оставаться терпеливым.

Время — ваш секретный оружие против потерь

Вот что показывают данные: если держать фонд S&P 500 всего один год, есть 27% шанс увидеть отрицательную доходность. Вряд ли это утешительные шансы.

Но если увеличить срок держания до пяти лет? Вероятность потерь снижается до 12%. Держите десять лет — и она падает до всего 6%.

Это самое мощное средство защиты от фактической потери денег: время. Чем длиннее ваш инвестиционный горизонт, тем больше циклов восстановления вы переживете. Рыночные падения станут лишь точками на графике, а не катастрофическими событиями.

Настоящая стратегия безопасного использования ETF

Можете ли вы потерять деньги, инвестируя в ETF? Да. Но правильный подход — выбор фондов, соответствующих вашему уровню риска, различение падений цен и постоянных потерь, а также приверженность многолетнему или многодесятилетнему горизонту — значительно увеличивают ваши шансы.

ETF остаются одним из самых практичных инструментов для накопления богатства без необходимости становиться экспертом в подборе акций. Главное — понять эти три принципа и строить свою стратегию, исходя из них, с первого дня.