Чи справді зняття податків на соціальне забезпечення зашкодить пенсіонерам? Ось що може статися з соціальним забезпеченням

Криза фінансування: чому соціальне забезпечення не може дозволити собі податкові пільги

Соціальне забезпечення стикається з безпрецедентним фінансовим тиском. Програма зараз витрачає значно більше коштів, ніж збирає, що викликано структурним дисбалансом через демографічні зміни. Зі старінням населення співвідношення отримувачів виплат до працюючих, що сплачують внески, продовжує погіршуватися — менше працівників підтримують більше пенсіонерів ніж будь-коли раніше.

Ці цифри викликають тривогу. Фонд довіри OASDI прогнозується досягти вичерпання до 2035 року, що всього через понад десятиліття. Коли це станеться, надходження доходів покриватимуть лише 83% обіцяних виплат, що змусить урізати їх на 17% у всьому масштабі, якщо Конгрес не вживе заходів. За наступні 75 років накопичена прогалина у фінансуванні сягне приблизно $23 трильйонів — вражаюча сума, яка підкреслює масштаб проблеми.

Добросовісна пропозиція з непередбаченими наслідками

Ідея скасувати податки на виплати соціального забезпечення здається привабливою на перший погляд. Президент Трамп підтримував цю концепцію під час своєї кампанії, стверджуючи, що «пенсіонери не повинні платити податки на соціальне забезпечення». Пропозиція має підтримку двопартійних сил: представники обох партій внесли законопроекти щодо цієї мети, зокрема наприкінці 2024 та у 2025 роках.

Але ось критична помилка: доходи соціального забезпечення надходять з трьох джерел — податків з зарплати (91%), інвестиційного доходу від активів фонду довіри (5%), та оподаткування самих виплат (4%). Останнє джерело, хоча й незначне у відсотковому співвідношенні, забезпечувало важливе фінансування. Його ліквідація позбавила б один із трьох основних джерел доходу, що підтримують всю програму.

Податок на виплати: неправильно зрозуміла, але необхідна політика

Оподаткування виплат соціального забезпечення почалося у 1983 році, коли двопартійна комісія виявила, що фонд довіри стоїть перед неминучою неплатоспроможністю. Спочатку оподатковувалися лише половина виплат для пенсіонерів з високими доходами. У 1993 році Конгрес розширив цю систему, встановивши пороги доходу, понад які 85% виплат стають оподатковуваними.

Ось проблема, про яку ніхто не говорить: ці пороги ніколи не коригувалися з урахуванням інфляції. Тим часом, щорічні індекси інфляції (COLAs) постійно збільшують виплати. В результаті відбувається масове розширення меж оподаткування. У 1984 році менше 10% отримувачів були зобов’язані платити податки з соціального забезпечення. Сьогодні — понад 50%. Це не було результатом агресивної політики — це неминучий наслідок фіксованих порогів, що зустрічаються з постійною інфляцією.

Реальна загроза: що станеться, якщо Конгрес скасує цей податок

Скасування податку на виплати зменшить доходи програми до $1.8 трильйонів за наступне десятиліття, за даними Комітету за відповідальний федеральний бюджет. Ще гірше — це прискорить дату вичерпання фонду більш ніж на рік.

Це важливо. Коли фонд довіри OASDI закінчиться у 2035 році, зменшення виплат стане автоматичним без нових законодавчих актів. Прискорення цього терміну означає, що пенсіонери отримуватимуть менше раніше, ніж планувалося. Фактично, скасування цього податку означатиме швидше надання короткострокової допомоги окремій групі поточних пенсіонерів у обмін на більш жорсткі, ширші скорочення для наступного покоління.

Висновок: хибний вибір

Неприємна правда полягає в тому, що криза фінансування соціального забезпечення вимагає важких рішень. Зменшення податкового навантаження на поточних отримувачів здається співчутливим, але воно звужує фінансовий ресурс, доступний Конгресу для впровадження сталих рішень. Чи вважаєте ви це прискоренням неминучих скорочень на один рік, чи просто меншим часом для вирішення проблеми довгострокової життєздатності соціального забезпечення — результат один: більше тиску на майбутніх пенсіонерів.